Unicredit 以 750 的价格发行了 99,44 亿欧元的五年期担保债券。 这是 2012 年意大利银行发行的第一笔担保贷款。 2011 年最后一期意大利语发行于 XNUMX 月由 Unicredit 自己发行。
首席经理的角色被委托给法国农业信贷银行、法国兴业银行和联合信贷银行本身。 订单开放后不久，就已收到超过 1 亿欧元的贷款请求。 该债券于 31 年 2018 月 4 日到期，票息为 2%，由在意大利支付的一级住宅抵押贷款担保。 它获得了穆迪的 AXNUMX 评级、标准普尔的 AA+ 评级和惠誉的 A 评级。
Unicredit 将该债券的中间掉期收益率定价为 290 个基点，这是初步指标范围的最低阈值，最高为 295 点，这意味着比同等期限的意大利政府债券曲线低约 95 个基点。 这是担保债券市场的定价首次远低于政府债券。
最新的 Unicredit 担保债券已根据 Btp 定价。 但此后供应停滞不前：意大利银行要么从欧洲央行提高流动性，要么集中在高级市场。 一种取决于市场供需严重失衡的异常现象。 此外，由于没有最近发行的股票，因此很难估计新业务的溢价。 在任何情况下，尽管远低于政府债券，但观察人士认为，鉴于抵押品的类型，贷款价格仍处于高位。
