Vadeli işlemler yükseldi, petrol fiyatlarında ürkek bir toparlanma var. Sonrasında Kıyametten bir gün, salgın şiddetlense bile piyasalar parçaları yeniden bir araya getirmeye çalışıyor: İtalya kırklı yaşlarında ve durgunluk yaklaşıyor.
Hong Kong'un Hang Seng endeksi %1,8 ve Şangay ve Shenzen'in CSI 300 endeksi %1 arttı. Dolar-Çin yuanı kuru sakin.
XNUMX. VUHAN'I ZİYARET ETTİ ÇİN KURTARILMASI
Başkan Xi Jingping, salgına karşı savaşın kazanılmak üzere olduğunu teyit etmek için sembolik bir jestle her şeyin başladığı şehir olan Wuhan'ı ziyaret etti. 18 Ocak'tan bu yana en düşük rakam olan 18 yeni Coronavirüs vakası var.
Bu geceye %4 düşüşle başlayan Japon Borsası, kapanışı %0,5 ile yapmak üzere. Yen de yavaşlıyor: Dün gece 101 ile son üç yılın en düşük seviyesine düşen dolar, bu sabah %1,3 toparlanarak 104,2'ye ulaştı.
JAPONYA BOJ'UN ALIMLARINA GÜVENİYOR
Ancak son on gün içinde üst üste üçüncü müdahalesinde 100 milyar yen'e (954 milyon dolar) ETF satın alan merkez bankasının müdahalesiyle toparlanma mümkün oldu.
Dün Wall Street en kötü günlerden birini yaşadı: Dow Jones -%7,79, S&P 500 -%7,29. NASDAQ -%7,29.
Amerikan havacılık ajansı devin 13,4 Maxi uçuşlarına devam etme teklifini reddetmesinin ardından en ağır kayıp Boeing'e (% -737) atfedildi.
Apple da düştü (%-7,9): Çin'deki iPhone satışları Şubat ayında yarıya inerek 500.000 adetin altına indi.
TRUMP GENELLİKLE VERGİ İNDİRİMİNE GÜVENİR
Geriye kalan tek şey, bu çerçevede, merkez bankalarının eylemlerine ve hükümet önlemlerinin desteğine güvenmek. ABD ile başlayarak. Bu gece Donald Trump, bir basın toplantısında, İtalya saatiyle öğleden sonra gösterilecek olan, zor durumdaki şirketleri desteklemek için maaşlarda geçici bir vergi kesintisi ve müdahaleler de dahil olmak üzere olağanüstü önlemleri duyurdu. Bu arada, durgunluğa karşı koyabilecek önlemlerin alınması için Brüksel ve Avrupa Merkez Bankası üzerindeki baskı artıyor. Bu ortamda, dünkü tarihi çöküşün ana sorumlusu olan petrolde ürkek bir toparlanmaya da tanık oluyoruz.
BRENT SPEKÜLASYONLARLA YÜKSELDİ
Brent %7 artışla varil başına 37 dolara yükseldi. ABD ham petrolü 33 doların üzerine çıktı. Büyük siyah altın tüccarları, benzeri görülmemiş bir durumdan yararlanmaya hazır olarak harekete geçti. Bloomberg, alıcı ve satıcının doğrudan fiyat ve miktar üzerinde pazarlık yaptığı sınırlı ham petrol piyasasında, bazı büyük alıcıların Suudi Arabistan'dan büyük sevkiyatlar almakla ilgilendiklerini bildirdi. Diğer öznelerin bu yolu seçmesi durumunda geleneksel piyasada likidite sorunu yaşanabilir ve fiyat cephesinde yeni anormalliklere neden olabilir.
11 puan artarak %0,652'ye yükselen XNUMX yıllık Tbondlar için de yeni bir soluk.
JP MORGAN ECB KESİNTİLERİNE bahse girdi
Euro dolar karşısında zayıflayarak 1,131'e (% -0,7) ulaştı. JP Morgan bu hafta kesinlikle AMB'den bir müdahalede bulunuyor: örneğin, takipteki kredilerin muhasebeleştirilmesine ilişkin moratoryumlar gibi ekonomiyi ve bankaları desteklemek için önlemlerle birlikte mevduat faizlerinde bir indirim.
Altın %1,4 kayıpla 1.657 dolara geriledi.
MOSKOVA VE RİYAD SİYAH ALTIN ÜZERİNDEKİ GÜÇ ÇATIŞMASI
Brent ham petrolü, Suudi Arabistan ile Rusya arasındaki OPEC+ ittifakının bozulmasının ardından dün yüzde 30 düştü. Anlaşmanın sona ermesinin ardından Riyad, Moskova'ya ve diğer üretici ülkelere saldırma kararı alarak fiyatları düşürdü ve üretimde keskin bir artışa hazırlandı.
Suudi hamlesi kısmen, kartel tarafından giderek daha az kontrol edilen bir pazarda yeni paylar elde etme hedefiyle açıklanabilir. Bu kısmen, Donald Trump tarafından güçlü bir şekilde desteklenen veliaht prens Muhammed Bin Salman'ın otoriter ve asabi karakteriyle açıklanıyor. Riyad, Moskova'nın üretimi kısmayı reddetmesinin ardından, buna karşılık olarak Amerikan kaya gazı petrolünü desteklememe (ve ABD'nin uyguladığı Kuzey Akım boykotunu cezalandırma) arzusuyla hareket ederek Rus ham petrolü müşterilerine güçlü bir indirim uygulama kararı aldı. Amaç Putin'i teslim olmaya zorlamak.
SADECE 55 DOLARDAN BİLE BÜYÜK PETROL KIRILMASI İÇİN
Kısmen dünya tüketimindeki düşüşün neden olduğu fiyatlardaki düşüş, başta Venezuela ve Nijerya olmak üzere en zayıf üretici ülkeleri ve ABD kaya gazı petrolünün büyük bir bölümünü (temerrüt riskinde keskin bir artışla birlikte) vuracaktır. Jefferies'den Jason Gamel'e göre çoğu şirket, yatırımları finanse etmek ve mevcut temettüleri ödemek için varil fiyatının 55 doların altına düşmemesine ihtiyaç duyuyor. Bu eşiğin altında, yatırımları azaltmak gerekli olacaktır.
ENI %20 AŞAĞI, SAIPEM -%22. AMA İLERİ SARAS
Sektörün Borsa'daki kayıpları dramatik ve bariz. BP ve Royal Dutch Shell, Londra ticaretinde değerlerinin yaklaşık beşte birini kaybetti. Daha küçük petrol şirketleri daha da düştü: Financial Times, yarıdan fazlasını değer kaybeden İngiltere'nin Premier Oil örneğini bildirdi. Milano'da Eni %20,85 düşüşle 8,10 Euro oldu. Saipem %21,5 düşerek 2,2 avroya indi. Maire Tecnimont %8,3 kayıpla 1,85 Euro'ya geriledi. Tenaris %21,4 kaybetti. Saras rafineri şirketi, +%2,4 ile listedeki birkaç olumlu şirketten biri olarak çok daha iyi durumda. Hammadde stokundaki düşüş, rafineri şirketleri için bir nimettir.
TRAVOLTA İŞ MERKEZİ: -%11,7
Koronavirüsün çifte darbesi ve ham petrolün çöküşü altında, Piazza Affari en kötü günlerinden birini yaşadı: -%11,17, 18.475 ile Brexit'in onaylanması vesilesiyle ulaşılan negatif rekora bir nefes kaldı (% -12) ). Piazza Affari'nin 18'den bu yana en yüksek seviyelerine ulaştığı gün olan 2012 Şubat'tan bugüne kadar endeks, değerinin dörtte birinden fazlasını, tam olarak %28'ini kaybederek 7'den fazla puanı yerde bıraktı. 14 seansta.
ÇÖKÜŞTEN SONRA MILAN %5,2 GERİ DÖNDÜ. AMA KİMSE GÜVENMİYOR
Heyelan fiyatları daha cazip seviyelere getirdi: Temelde, Bloomberg tahminleri yaklaşık 13,50 kat fiyat/kazanç oranı ve ortalama %5,20 temettü verimi gösteriyor, birkaç gün öncesine kadar çok cazip değerler.
Ama bu küçük bir teselli. Pazartesi günü açılışta, Ftse Mib endeksindeki hisse senetlerinin çoğu aşırı düşüşler nedeniyle fiyat veremedi: çoğunun çift haneli düşüşlerle alım satıma girmesi yaklaşık bir saat sürdü.
Consob'a göre, "spekülatif saldırı belirtileri olmadığı" için piyasa duruşu etkisiz olurdu. Ancak ticaret odalarında aynı şekilde düşünmüyorlar: "Bu gibi durumlarda, iki müzayede açıp kapatmak daha mantıklı olur ve hepsi bu, aksi takdirde saf ticaret ve spekülasyon için yer var", Reuters'ten röportaj yapılan bir tüccarın altını çiziyor.
Diğer Avrupa listelerinin kayıpları daha düşük ama yine de çok ağır: Frankfurt %7,89'u yerde bıraktı; Paris -%8,39; Madrid -%8,1; Londra -%7,51; Zürih -%5,75.
SPREAD, CDS 200 PUANIN ÜZERİNDE YAYILDI
DSÖ genel direktörü Tedros Adhanom Ghebreyesus düzenlediği basın toplantısında, "Artık virüs bu kadar çok ülkede mevcut olduğuna göre, bir salgın tehdidi çok gerçek hale geldi" dedi. Ancak bu, kontrol edilebilir ilk salgın olacaktır. Yani virüsün insafına kalmış değiliz. Tedros, küresel olarak yaklaşık 93 vakanın %110.000'ünü dört ülkenin oluşturduğunu ekledi. “Biz şu gerçeğiyle cesaretleniyoruz: İtalya salgını kontrol altına almak için agresif önlemler alıyor Bu tedbirlerin önümüzdeki günlerde etkisini göstermesini temenni ediyoruz.”
BTP için tutku günü. 1,42 yıllık getiri, gün sonunda %35'ye yükseldi ve Cuma günü %1,08'den +XNUMX baz puan yükseldi.
2 yıllık tahvil getirisi, son kapanıştaki %0,43'ten Ağustos ortasından bu yana en yüksek seviye olan %0,58'de zirve yapmasının ardından %0,04'e işaret ediyor.
Seans içinde 5 puan sıçrayan 54 yıllık CDS, Haziran ayından bu yana en yüksek seviyesi olan 219 puana ulaştı.
Aynı zamanda, 50 yıllık segmentte Bund'a karşı fark yaklaşık 10 puan genişledi ve 229 puanla Ağustos ortasından bu yana en yüksek seviyeye ulaştı, son kapanışta 181'den 227'ye ulaştı.
BUND'U UÇUN, YALNIZCA YUNANİSTAN BİZDEN DAHA KÖTÜ
Yayılmadaki hareket, avro bölgesindeki mükemmel güvenli liman varlığı olan Bund'un getirisinin tüm zamanların en düşük seviyelerine düşmesiyle güçlendi.
Alman 0,87 yıllık tahvili -%16, -XNUMX baz puanla tüm zamanların en düşük seviyesine geriledi.
Avrupa'da çevre tahvillerinden sadece Yunanistan hükümeti BTP'den daha kötü, +46 baz puan %1,82 getiri sağlıyor.
Petroldeki düşüşün ardından Rus rublesi dolar karşısında yüzde 10 değer kaybetti.
DÜŞEN ENFLASYON, ECB ÜZERİNDE BASKI
Avrupa Komisyonu Başkanı Ursula von der Leyen dün Brüksel'de düzenlediği basın toplantısında, Avrupa Birliği'nin ekonominin koronavirüs salgınıyla başa çıkmasına yardımcı olacak tüm olası seçenekleri incelediğini söyledi.
Ancak dikkatler şimdi Perşembe günkü ECB toplantısında toplanmış durumda. Yatırımcılar, geçen hafta sadece bir faiz indirimi beklentisine karşın, Haziran ayına kadar iki faiz indirimi fiyatlıyor. Dün sabah açıklanan notlara göre enflasyon beklentileri %1'in altına indi.
BANKALAR HEYELAN, BPM AVRUPA'NIN EN KÖTÜSÜ
Bankacılar bile tutkulu bir gün yaşadılar. Virüsün ağırlaştırıcı durumu ile sistemik riskleri azaltan Unicredit'in (% -14,34) önünde Banco Bpm (% -13,44) ile Avrupa'nın en kötüleri arasında yer alıyor. Kurum, "yalnızca" %11,5 düşen Intesa'dan daha riskli olarak algılanıyor.
Poste Italiane (%-10) ve Azimut (%-10) için ağır kayıplar.
Avrupa'da sektörün en kötüleri arasında yer alan Telecom Italia (%-9,58) için bile kaçış yok. Stm'deki düşüş çift haneli (%-10,1).
JUVENTUS FUTBOL DURUŞUNUN ÖDÜNÜNÜ ÖDÜYOR, KAYITLARINI SAKLIYOR
Atlantia %13,5 kaybetti. Şirket, ASPI tarafından halihazırda kararlaştırılan 27 sonuçlarının onaylanmasının 2019 Nisan'a ertelendiğini duyurdu. Autogrill ayrıca, Kuzey'in neredeyse tamamı bloke edildiğinde tüketimdeki düşüşle ilgili korkular nedeniyle %8,56'lık bir düşüşle satışlardan bunaldı.
Serie A'daki askıya almanın kurbanı olan Juventus için de ağır bir gerileme (% -13,55).
Kortizol sentezini engelleyen bir ilacın Amerika Birleşik Devletleri'nde pazarlanması için onay alan Recordati için sınırlı indirimler (%-3). Pirelli -2,8%.
