Рынки скачут с востока на запад. По обе стороны Атлантики положительные признаки экономики множатся. Бал слияний миллиардеров снова в моде на Уолл-Стрит, Европа празднует возвращение банков. Трудности с соглашением по сырой нефти отходят на второй план, в то время как, по крайней мере, на данный момент, восстановление доллара по отношению к евро более чем компенсирует опасения по поводу хронического кризиса фунта. Нетрудно предсказать, что вскоре внимание снова обратится к все более вероятному повышению ставок в США. Но на данный момент «игра в городе», которая очаровывает фондовые биржи, по крайней мере, в Италии, касается Mps, главного героя сегодняшнего исторического дня.
После вчерашнего заседания правления появляются первые элементы нового промышленного плана Монте-Паски, одобренного вчера единогласно. Внеочередное собрание акционеров, на котором будет принято решение об увеличении капитала до 5 миллиардов евро, назначено на 24 ноября. Операция будет с «исключением или ограничением права опциона». Делегирование Совету директоров для увеличения должно быть «осуществлено не позднее 30 июня». Также предусмотрена группировка акций в соотношении одна к ста.
MPS В КОНЦЕ ПЛАНА, ПРИБЫЛЬ 1,1 МЛРД.
Краткое изложение основных новостей накануне встречи с аналитиками и пресс-конференции:
– Убыток за 2016 год в размере 4,8 млрд евро после резервов под кредитный риск в размере 3,63 млрд евро на конец 2016 года.
– Сокращение 2.600 мест, закрытие 500 отделений.
– Cet 1 поэтапно снижен до 13,5% в 2019 г.
- Деконсолидация 28,5 млрд. евро сомнительных кредитов, из которых 27,6 млрд. неработающих кредитов путем перевода в ТС на 9,1 млрд. евро.
– MPs получил предложение о покупке от ICBPI для торгового эквайринга на сумму 520 миллионов евро.
– Банк видит чистую прибыль на конец плана в размере 1,1 млрд рублей, что составляет более 11%.
После вчерашнего очень сильного роста (+28,3%, до 0,3470 евро, что вдвое превышает исторический минимум, достигнутый 7 октября на уровне 0,1620 евро, на волне торгов, в которых участвовало 13% капитала), рынок снова растет и падает. Акции сразу же начали расти, и в 9,19 утра они прошли аукцион волатильности, снова начали расти +20% и вернулись к волатильности. Капитализация, которая уже опустилась ниже 500 миллионов, поднялась до более чем 1 миллиарда. Все под давлением слухов об именах партнеров, которые будут участвовать в увеличении капитала: Джордж Сорос, Джон Полсон, китайский центральный банк и суверенные фонды благосостояния Кувейта и Катара.
ТАКЖЕ NETFLIX В ПРИЗНАКАХ AT&T. СЛИЯНИЕ Хлопает Уолл-Стрит
Тем временем у Метео Борса есть много других новостей. В отличие от азиатских рынков. Токио (+0,6%) и Сидней (+0,6%) выросли под давлением доллара. Гонконг и Шанхай были слабыми, оба -0,1%. Тем временем юань продолжает падать до 6,7885 по отношению к доллару.
Американский фондовый рынок закрылся ростом, но отошел от максимумов сессии. Индекс S&P500 +0,5% до 2.151 пункта, достигнув за день 2.155 пунктов. Чтобы побить исторический рекорд, установленный в середине августа, базовому индексу достаточно подняться всего на 2%, а индекс Доу-Джонса прибавил 0,4%.
Противодействие Дональда Трампа и, что более тонко, Хиллари Клинтон мегасделке на 85,4 миллиарда долларов между AT&T (-1,6%) и Time Warner (-2,2%) сдерживало двух главных героев свадьбы века. Еще важнее отказ от сделки со стороны Moody's и Standatd & Poor's: для рейтинговых агентств новому колоссу суждено ориентироваться в долгах без ощутимых преимуществ. Однако, несмотря на критику, AT&T удваивает ставки: техасский гигант собирается запустить предложение на Netflix с намерением создать вместе с Time Warner самую мощную медиагруппу в истории.
Протагонисты других слияний находятся в большом смятении: B/E Aerospace выросла на 15,4% после предложения о покупке (6,4 млрд) компанией Rockwell Collins (-6,9%). Ameritrade -2,9% после продвижения по отношению к Scottrade.
Еще одним драйвером роста являются квартальные показатели. В ожидании громких имен (Apple +0,9% и Boeing +2,3% в лидерах) T Mobil выделяется, +7,8% после счетов. В постобменник Visa опубликовала данные за четвертый квартал финансового года. Чистая прибыль составила $1,93 млрд, увеличившись на 28% по сравнению с прошлым годом. Гигант кредитных карт сообщил о прибыли на акцию в размере 0,78 доллара: консенсус-прогноз ожидал 0,73 доллара. После биржи акции упали на 0,9%. По-прежнему на Microsoft (+2,2%).
Нефть колеблется в районе 50 долларов за баррель. Инвесторы задаются вопросом о последствиях просьбы Ирака, ведущего войну против ИГИЛ на севере страны, об исключении из недавно подписанных с ОПЕК соглашений об ограничении добычи. Нефть WTI торгуется на уровне 50,17 доллара за баррель (-1,4%), тогда как Brent теряет 1% до 51,25 доллара за баррель. Нефти сорваны: Chevron -0,2%, Hulliburton -0,2%, Exxon +0,5%
Начало недели в сильном ускорении для фондовых бирж Старого континента, которые показывают существенный рост благодаря производительности индексов PMI еврозоны.
МИЛАН +0,8%. АЛЬТО ВАЛЛОНЕ В КАНАДЕ
Милан закрыл вчерашнюю сессию ростом на 0,81%, до 17.306 17.385 пунктов, после достижения максимума в 0,42 0,54. Париж +1,38% и Франкфурт +4%. Показатели Мадрида были более стабильными (+XNUMX%), максимальными за шесть месяцев, что подтверждается прогнозом о формировании правительства между народными и социалистическими после тупиковой ситуации на выборах, которая длилась год. Банко Сантандер +XNUMX%.
Обеспокоенность города по поводу потери европейского финансового паспорта оказала давление на лондонский листинг (-0,46%). Несогласие Валлонии с соглашением Cita между ЕС и Канадой превратило торговые переговоры в дым, несмотря на поддержку 28 стран, включая Бельгию.
КИТАЙ: ОСТАНОВИТЕСЬ В ГЕРМАНИИ, ТРУДНОСТИ ЕС ДЛЯ SYNGENTA
Удар в Цюрихе агрохимическим гигантом Syngenta (-5%). Выяснилось, что ChemChina (контролирующий акционер Pirelli) не предоставила разрешение европейским антимонопольным органам в установленные сроки. Непонятно, бюрократическая ли это заминка или что-то более актуальное, способное взорвать приобретение. Власти Германии наложили вето на покупку Китаем компании по производству микрочипов Aixtron. Начиная с января Пекин покупал в среднем по одной немецкой компании в неделю.
ЧЕТВЕРГ 6-МЕСЯЧНЫЙ АУКЦИОН БОТОВ НА 6 МЛРД
На долговом рынке вчера доминировала Испания: к концу сессии премия доходности Италии/Германии составляла 137 базисных пунктов против 108 спреда Боно/Бунда. Вздох облегчения для Португалии: агентство Dbrs сохранило рейтинг без изменений, избежав понижения рейтинга, которое закрыло бы доступ к кредитам от ЕЦБ. Вечером пришло объявление о шестимесячном бот-аукционе в четверг, 27 октября: 6 миллиардов против 6,6 истекающих.
ЛЕТАЙ ЮНИКРЕДИТ. ДЕЛЬ ВЕККЬО: ПОВЫШЕНИЕ? Я НЕ ЗНАЮ, ПОЛЕЗНО ЛИ ЭТО
Не только Монте-Паски. Финансовый сектор был одним из самых ярких. В Европе выделялись банки, отраслевой индекс вырос на 1,5%. Страховые компании подорожали на 1,3%. Unicredit растет (+4%). Леонардо Дель Веккьо, акционер UniCredit с долей около 2%, заявил вчера, что не считает, что банк нуждается в увеличении капитала. Ubi Banca +3,4%, Banca Popolare dell'Emilia Romagna +3,3%. Также были отмечены страховые компании, в частности UnipolSai (+2%) и Generali (+1,7%). Среди компаний по управлению активами Azimut и Poste Italiane (+1%). Банк Медиоланум (+2%). Effervescent Anima (+4%) и Banca Generali (+4%).
ЛЮКСОПТИКАЛ: ОБОРОТ +3,2%. «В 2017 ГОДУ СДЕЛАЕМ БОЛЬШЕ»
Люксоттика +1,74%. Общество закончилась третья четверть с оборотом 2,22 млрд евро, увеличившись на 3,2%. За первые девять месяцев оборот составил 6,94 млрд долларов (+1,8%). Как указано в примечании, перспективы на 2016 г. подтверждены: «Мы считаем, что сможем ускорить рост группы с 2017 г., сохранив ее здоровой и устойчивой в долгосрочной перспективе», — прокомментировали Леонардо Дель Веккио, исполнительный председатель Luxottica, и Массимо. Виан, директор по продукту. «Мы удовлетворены качеством роста за квартал и жизнеспособностью нашего бизнеса на таких рынках, как Европа, Латинская Америка и Юго-Восточная Азия: эти результаты еще более значительны, поскольку они были достигнуты на этапе крупных инвестиций и интенсивной интеграционной работы. и организационного упрощения, а также в условиях неопределенного макроэкономического сценария».
ITALGAS НА БИРЖЕ 7 НОЯБРЯ. СЧЕТА FCA СЕГОДНЯ
Роуд-шоу Italgas началось в Лондоне и вернется на площадь Аффари 7 ноября, когда вступит в силу его отделение от Snam (-1,15%). Компания собирается стать публичной с оценочной капитализацией от 3,5 до 4 миллиардов евро, выручкой в 2016 году, превышающей один миллиард, маржой EBITDA около 65% и соотношением EBIT/RAB 6%, что должно гарантировать более высокую маржу. высокая относительно стоимости капитала. После разделения пакет акций будет состоять из Cdp Reti & Cdp Gas (26%), Snam (13,5%) и акций в свободном обращении (60,5%). Акционеры уже знают, что могут рассчитывать на базовый дивиденд в размере 20 центов.
Автомобильный сектор показал хорошие результаты: Fiat Chrysler +1,5% (сегодняшний квартальный отчет), Ferrari +1%. Brilliant Telecom Italia (+3,3%). Медиасет +1,3%.
