Двойное разочарование замедляет заряд Тельца. Сначала Johnson & Johnson (-2,3%), затем Eli Lily (-2,9%) объявили о проблемах, которые вынудили две крупные фармацевтические компании приостановить исследования долгожданной вакцины от Covid-19. Новость охладила прайс-листы, сдерживаемые результатами JP Morgan и презентацией новых продуктов Apple, которые не преподнесли сюрпризов. Отсюда и спокойная сессия как в США, так и в Азии, в ожидании поворотов, которые может оставить гонка за Белый дом и заявления Си Цзиньпина в Шэньчжэне.
СЕГОДНЯ СИ ЦЗИНПИН ЗАПУСКАЕТ ЖЕЛТУЮ КРЕМНИЕВУЮ ДОЛИНУ
Но европейский фронт также накаляется в связи с завтрашним Советом, имеющим решающее значение как для Brexit, так и для бюджета Европейского Союза. Многие неизвестные, которые привлекают внимание к активам-убежищам, от доллара до нашего BTP, долгожданное изменение.
Фондовые рынки в Азиатско-Тихоокеанском регионе мало двигаются, не зная, по какому пути идти: признаки, по которым нужно следовать, противоречивы, фьючерсы на Уолл-стрит растут, хотя и немного.
Токийский Nikkei прибавил 0,1%. Гонконгский Hang Seng -0,2%. Шанхайский композит -0,5%. Индекс Csi (в который также входит Шэньчжэнь) вырос в этом году на 17%, общая величина составляет чуть более 10 трлн долларов.
Сегодня начинается визит председателя Си Цзиньпина на юг Китая, кульминацией которого должно стать объявление о рождении гигантского технологического парка в районе, который также включает Гонконг и Макао. Си вскоре выступит в Шэньчжэне: его речь должна подтвердить центральное место высоких технологий в пятилетнем плане, который начнется в январе.
JP MORGAN И APPLE РАЗОЧАРОВАЛИ ОБМЕНЫ В США
Вчерашняя сессия фондового рынка США завершилась снижением: S&P 500 -0,6%, Dow Jones -0,55%. Индекс Nasdaq тоже упал, хотя и всего на 0,1%, из-за ухудшения итогов Apple, вниз после презентации новинок, новой серии айфонов и громкоговорителя. Акции потеряли 2,5%, потому что две модели iPhone 12 не могут быть зарезервированы до 6 ноября, а также потому, что ожидалась эволюция AirPods. По данным New York Times, предел кроется в скорости, которая чуть выше: короче говоря, 5G от Apple не оправдывает ожиданий.
На Уолл-стрит также оказали давление JP Morgan (-1,6%) и Citi (-4%), два крупнейших банка, которые вчера представили свои результаты за квартал, хорошие, но сдерживаемые снижением посреднической маржи.
НАКАНУН БИТВЫ ЗА ФОНДЫ ЕС
Евро доллар торгуется на отметке 1,174 после вчерашнего падения на 0,6%. Вчера Еврокомиссия объявила, что продлила чрезвычайный режим государственной помощи до середины 2021 года.
Но суть средств ЕС остается в соблюдении верховенства закона. Венгрия и Польша, особенно последняя, угрожают все взорвать, если в регламент будут включены правила, которых хотят Голландия и другие страны.
ZEW ЗАМОРАЖИВАЕТ ПРАЙС-ЛИСТЫ. ДЛЯ МВФ, ВВП ИТАЛИИ -10,8%
Холодный душ идет с севера. Индекс Zew, относящийся к октябрю, ожиданиям и текущей активности, сигнализирует о том, что Германия изо всех сил пытается перезапуститься. Ожидания показывают ухудшение и составляют 56,1 балла против ожиданий в 72 балла и предыдущего показателя в 77,4 балла. Для Bel Paese грустные, но ожидаемые ноты исходят от Валютного фонда: прогнозы по мировой экономике «чуть менее тревожны», потому что богатые страны и Китай перезагружаются, а Италия, несмотря на незначительное по сравнению с весной, остается в тылу среди развитых стран: ВВП Италии составляет -10,6% с -12,8% в конце июня, но в 2021 году восстановление будет менее устойчивым (+5,2% с +6,3%).
БИЗНЕС-МЕСТО -0,81%. BUNDESBANK ACHTUNG ДЛЯ БАНКОВ
Piazza Affari потеряла 0,81% и закрылась на уровне 19.558 1 пунктов, что более или менее соответствует показателям Франкфурта (-0,65%), Парижа (-1,1%), Мадрида (-0,51%) и Лондона (-XNUMX%).
Бундесбанк предупреждает, что немецким банкам следует подготовиться к увеличению числа неплатежеспособностей, поскольку кризис с коронавирусом подталкивает и без того проблемные компании к краю пропасти. Центральный банк Германии заявил, что корпоративная неплатежеспособность может вырасти более чем на 35% в марте до более чем 6.000 в квартал.
ПОВЫШАЕТСЯ ТОЛЬКО TLC И КОММУНАЛЬНЫЕ УСЛУГИ
Вниз сектор путешествий и отдыха, банковское дело и страхование. Чуть выше торгуются только два европейских сектора: телекоммуникации и коммунальные услуги.
Акции Airbus упали на 3% после того, как JPMorgan понизил рейтинг акций до «ниже рынка» с «нейтрального».
Британская сеть одежды French Connection Group упала на 18,4% после сообщения о сокращении продаж в первом полугодии на фоне вируса.
РЕКОРДНЫЕ АУКЦИОНЫ ДЛЯ BTP: СПРЕД НА 116, ДЕСЯТЬ ЛЕТ НА 0,61%
Итальянский вторичный рынок закрылся разнонаправленно: краткосрочная часть кривой была отрицательной, а более длинная часть выросла за одну сессию, что привело к новым историческим минимумам на среднесрочных торгах (3,7 и 30 лет).
Фьючерсы BTP с погашением в декабре закрылись чуть выше порога 150,00, в то время как спред Италия-Германия на 10-летнем сегменте упал до 116 базисных пунктов в течение сессии, самого низкого уровня с конца апреля 2018 года.
С другой стороны, 0,61-летняя справочная ставка продолжала снижаться и упала до XNUMX%, нового исторического минимума.
Двухлетняя ставка BTP закрылась на уровне -2%, недалеко от исторического минимума, достигнутого в декабре 0,342 года на уровне -2017%.
ASPI, ОТ BLACKSTONE И MACQUARIE ПРЕДЛОЖЕНИЕ НА 88%
Поверните в поле зрения для Autostrade. Между Cdp, американским фондом Blackstone и австралийским фондом Macquaire был сформирован консорциум для приобретения контрольного пакета ASPI у Atlantia, равного 88%. И в подтверждение этих слухов вчера вечером сама Atlantia выступила с заявлением, в котором говорится, что она готова «оценить возможное предложение CDP вместе с другими национальными и международными инвесторами для возможного соглашения, касающегося покупки всей доли». пакет дочерней компании Autostrade per l'Italia, подходящий для обеспечения адекватной рыночной оценки инвестиций в акционерный капитал». Таким образом, компания, контролируемая семьей Бенеттон и возглавляемая Карло Бертаццо, предоставила эксклюзивный период для переговоров с консорциумом CDP до воскресенья, 18 октября.
ПАДОАН ДЛЯ ПРЕЗИДЕНТА UNICREDIT (-3,66%)
Все еще в темно-красном Bper (-5,12%), борясь с увеличением капитала. Banco Bpm - 3,08%, несмотря на то, что Citi повысил целевую цену.
Юникредит -3,66%. генеральный директор Жан-Пьер Мюстье хочет ускорить реализацию плана по разделению итальянских и иностранных активов, который, по мнению Il Sole, может привести к созданию совета директоров к концу года, даже если единодушного согласия совета директоров все еще нет. . Брокер Equita скептически относится к этому плану: «Мы считаем, что шансы на реализацию проекта такого крупного стратегического масштаба в краткосрочной перспективе довольно низки, так как вряд ли он может быть одобрен советом директоров, срок действия которого истекает в апреле. ". Затем совет кооптировал бывшего министра экономики Пьер Карло Падон в связи с его назначением на пост президента.
МЕДИОБАНКА 3,7%. ПРОКСИ ОСТАЮТСЯ С NAGEL
Медиобанка -3,7%. Советник по доверенности ISS предлагает акционерам Piazzetta Cuccia проголосовать за список, представленный уходящим советом для обновления совета, в котором утверждены имена генерального директора Альберто Нагеля и президента Ренато Пальяро.
В отличие от них Banca MPs (+8,06%) после завершения сделки секьюритизации в рамках «Проекта Hydra» по реализации проблемных кредитов в пользу Amco.
Генералы -0,8%. Кальтаджироне превысил 5%. Среди промышленников CNH Industrial +1,3%. JP Morgan повышает целевую цену до 10,5 евро после выхода данных о продажах тракторов в США, которые выросли на 22% за год. Леонард -2,2%.
Сектор нефти и нефтесервиса по-прежнему в минусе: Saipem -3,64%, Tenaris -2,48%, Eni -1,95%.
RONALDO POSITIVE: JUVE ОГРАНИЧИВАЕТ УЩЕРБ
Новости, которые Криштиану Роналду дал положительный результат на Covid-19 вызвало лавину продаж акций Ювентуса, которые упали на 7%, прежде чем восстановиться в финале до -2,22%.
TINEXTA (+12%) ВХОДИТ В КИБЕРБЕЗОПАСНОСТЬ
Объявлен Tinexta (+12%) приобретение трех компаний, занимающихся информационной безопасностью. В совокупности эти три компании получили в 2019 году выручку чуть более шестидесяти миллионов евро, а показатель Ebitda — 6,7 миллиона. Компания, возглавляемая Энрико Сальсой, выплачивала в 10-11 раз больше EBITDA. В следующем году на кибербезопасность будет приходиться более половины консолидированных доходов.
Autogrill -9,48%: Citi понизил рекомендацию с нейтральной до "продавать" при целевой цене 2,5 евро.
Cementir, с другой стороны, вырос (+3,44%), после того как компания запустила план обратного выкупа на максимальную эквивалентную стоимость 60 миллионов евро, что составляет 6,5% от текущей рыночной стоимости акций.
