Никаких предостережений: рынки запустили спринт конца года. Уверенность американцев, которая подскочила до самого высокого уровня с 2001 г., ускорила темпы, но также и рост цен на нефть всего через несколько дней после вступления в силу сокращений производителей, а также бум сырого цинка во главе, на волна ожиданий инвестиций, обещанных Дональдом Трампом. Словом, предпосылки для прощания с 2016 годом под знаком Тельца есть во всех прайс-листах: эйфория Уолл-стрит соответствует подъему Японии и Европы, чему способствует рост доллара, в то время как развивающееся удорожание сырьевых товаров.
Будет время оценить побочные эффекты такой эйфории (в первую очередь сильный рост долгов). Но есть одно исключение: итальянские банки, борющиеся с запутанным, если не хаотичным началом предупредительной национализации Монте-Паски. Но не волнуйтесь: французские покупатели позаботятся о том, чтобы помочь Быку: вчера настала очередь Parmalat, объекта тоталитарного поглощения со стороны Lactalis.
AMAZON: ДОСТАВИЛ миллион посылок к РОЖДЕСТВУ
Метео Борса сообщает об активном старте на всех рынках. Азиатские фондовые рынки растут под влиянием доллара: аналитики делают ставку на то, что иена (торгующаяся на уровне 117,6) вскоре пробьет вниз уровень 120. Сидней растет (+1%) за счет сырья. Маленький ход Шанхай.
Марш Уолл-стрит продолжается. Вчера в ходе сессии Nasdaq (+0,54%) установил новый исторический рекорд на отметке 5,512,36. Промышленный индекс Доу-Джонса (+0,1%) приблизился к верхней отметке в 20 19.980 пунктов, набрав максимум 24 500. Индекс S&P 0,26 также был положительным (+XNUMX%).
Во-первых, данные по потребительскому доверию подтолкнули списки, самые высокие с августа 2001 года, на волне хороших показателей рынка труда и тенденции фондового рынка. Индекс Кейса-Шиллера, сигнализирующий о тренде рынка недвижимости, также вырос.
Amazon выделился (+1,4%): гигант электронной коммерции вчера превысил потолок в один миллион доставок в рамках рождественской кампании. Среди «голубых фишек» выделяются гиганты Tech-сектора, такие как Apple и Microsoft, подорожавшие на 1%.
Акции Tesla подорожали на 2,9% после объявления о том, что они будут производить солнечные элементы и модули на новом совместном предприятии с японской Panasonic.
ЖИВОЕ МАСЛО: В ПОНЕДЕЛЬНИК ПРОИСХОДИТ СОКРАТКИ
Ждем накануне утром нефтяные рынки после вчерашнего скачка: WTI (+1,7%) перешагнула рубеж в 54 доллара, в шаге от максимума за год 54,51. С середины ноября цены выросли на 25%. Brent также хорошо себя чувствует на отметке 56 долларов. Операторы ожидают начала сокращения добычи (1,8 млн баррелей в сутки), которое начнется в следующий понедельник. Тем временем торговля упала на добрых 30%.
Акции, связанные с нефтью, выросли: ConocoPhillips +1%, Halliburton +0,8%. В Милане Eni закрылась без изменений. Компания подписала новый концессионные соглашения на два морских блока в Египте. Сайпем +1,6%, Тенарис +1,1%.
ЕВРОПА ПОДНИМАЕТСЯ НА 5% С ОКТЯБРЯ
Европейские фондовые рынки завершают очень позитивный квартал: индекс Stoxx Europe 600 с октября вырос на 5,1% (но все еще на 1,5% ниже по сравнению с началом года). В Милане Ftse Mib завершил торги ростом на 0,2% до 19.390 0,1 пунктов при очень ограниченных объемах. По всей Европе царит праздничная атмосфера с сокращенным обменом. Фондовые биржи Парижа, Франкфурта и Мадрида зафиксировали три мини-роста на 13%. Лондонская площадь закрыта. Лидирует в квартале Афинская фондовая биржа: +7,8% с начала октября за счет банков. Банк Пирей, +56% вчера, вырос на XNUMX% с начала октября.
НАЧАЛСЯ ПЕРВЫЙ АУКЦИОН 2017 ГОДА.
Закрытие вниз, но не на минимумах для BTP, с расширением спредов на Bund на рынке, который обесценил приближающиеся аукционы казначейских облигаций, начиная с сегодняшнего дня. Спрэд между 165-летними BTP и Bunds расширился в течение сессии до 12 базисных пунктов, самого высокого уровня с 1,81 декабря. Ставка по десятилетним BTP колебалась в течение дня между 1,87%, достигнутой вскоре после открытия, и пиком XNUMX% в конце утра.
Вероятно падение до исторического минимума доходности шестимесячных казначейских векселей на аукционе сегодня утром по первому размещению с расчетами в 2017 году. Предложение составляет 6,5 млрд евро из 6,4 млрд к оплате. В конце сессии на сером рынке МТС 6-месячная облигация торговалась на уровне -0,305%, что ниже -0,199% предыдущего аукциона в конце ноября и близко к историческому минимуму -0,295. % зафиксировано в размещении в конце октября. Аукционная сессия продолжится завтра со среднесрочной перспективой (всегда с регулированием на 2017 год): предложение максимум до 6,75 миллиардов приходится на 5- и 10-летние ориентиры BTP, а также на CCTEU от февраля 2024 года. .
В конце сессии спрэд Италия-Испания также расширился на несколько пунктов, оставаясь в любом случае ниже 50 базисных пунктов, ниже максимумов конца ноября.
MPS ПО-ПРЕЖНЕМУ ПРИОСТАНОВЛЕН, УДАР BPM-POPOLARE
Банковский фронт по-прежнему горяч после решения ЕЦБ повысить запрос на увеличение капитала Монтепаски с 5 до 8,8 миллиардов долларов. Акция Монте-Паски приостановлена и останется таковой еще долгое время до выяснения всех деталей вхождения государства в столицу. ЕЦБ выявил нехватку капитала, связанную со стресс-тестом в июле прошлого года, который теперь необходимо восполнить с помощью предупредительной рекапитализации Казначейством после конвертации субординированных ценных бумаг, выпущенных сиенским банком, в акции.
Тем не менее, Министерство финансов сообщило, что 20-миллиардный фонд, который Казначейство имеет в наличии для покрытия потребностей в капитале и ликвидности банков, находящихся в затруднительном положении, в значительной степени достаточен, также учитывая необходимость увеличения вмешательства в Сиенский институт: «Периметр фонд, - говорится в записке министерства, - был разработан таким образом, чтобы удовлетворить все потребности во вмешательстве, которые могут возникнуть в связи с ситуациями, которые в настоящее время находятся под наблюдением учреждений».
В дополнение к Mps общественный парашют может быть распространен на Popolare Vicenza, Veneto Banca, Carige, а также на четыре промежуточных банка, созданных в результате резолюции Banca Marche, Banca Etruria, CariChieti и CariFerrara. Среди остальных банков Unicredit упал на 0,4%, Intesa -0,35%, Ubi -0,5%. Резкое падение Banco Popolare (-3,7%) и Pop.Milano (-3,9%) после понижения рейтинга по заказу Fitch.
PARMALAT ВЫШЕ ЦЕНЫ ТЕНДЕРНОГО ПРЕДЛОЖЕНИЯ
Fly Parmalat, который закрылся на 10,12% до 2,83 евро, выше ценыВчера утром компания Lactalis объявила о предложении о поглощении. (2,8 евро), с целью вывести группу с Пьяцца Аффари. Операция, в случае полного участия, потребует затрат более 804 миллионов долларов. о предложении о поглощении, однако дело Ситибанка может иметь большое значение для событий, восходящих к краху итальянской группы, если к тому времени не будет достигнуто соглашение. Кроме того, Azione Parmalat, ассоциация, объединяющая несколько мелких акционеров, заявляет, что «озадачена ценой, предложенной в связи с хорошими результатами деятельности компании, в том числе благодаря приобретению Lag». Короче говоря, предложение о поглощении должно добавить кое-что еще на тарелку. Но Lactalis не славится щедростью.
Позитивная сессия для Telecom Italia (+1,4%): акции всегда в центре слухов о возможном вхождении в капитал CDP, чтобы сыграть роль противовеса Vivendi. Mediaset отмечает рост на 2,7% на волне отмены штрафа в 51 млн, уже наложенного антимонопольным управлением. В середине января компания представит новый бизнес-план.
FIAT CHRYSLER ОТМЕНЯЕТ ГОДОВЫЕ Скидки
Fiat Chrysler зарабатывает (+1,1%): благодаря ралли на +67% с начала октября акциям удалось ликвидировать убыток с начала года, а баланс по сегодняшней цене составляет +2%. Также были отмечены Brembo (+1,2%) и StM (+0,8%).
Среди малых компаний Dada закрылась резко (+17%) после объявления о том, что ее дочерняя компания Register.it подписала среднесрочное кредитное соглашение с пулом банков, координируемых Banca Imi, Intesa Sanpaolo, Unicredit и Monte dei Paschi di Siena, на общая сумма 22 млн евро.
Акции Tiscali выросли на 3,1% после объявления о соглашении с Engineering, которому компания передала ИТ-услуги на аутсорсинг, а акции Falck Renewables выросли на 4,1%.
