«Впервые мы можем сказать, что лекарство от инфляции работает. Но работа еще не сделана». Итак, председатель ФРС Джером Пауэлл он представил дисконтированное повышение ставок на четверть пункта, добавив, что для этого все равно потребуется «несколько повышений». "Я не готов думать о первом сокращении в текущем году", - подчеркнул он. Но рынки убеждены, что половина пути намного ближе. И поэтому биржи растут, курсы и доллар падают.
Уолл-стрит растет, фьючерсы в Европе тоже растут
Прошлой ночью Nasdaq закрылся на 2%, S&P 500 +1%, по паритету Dow Jones. Сегодня утром фьючерсы на Nasdaq выросли на 0,8%.
Европа также начинает открываться выше. Будущий индекс EuroStoxx50 прибавляет 0,7% в ожидании решения ЕЦБ.
ЕЦБ: сегодня рост на полпункта, еще один в марте
Почти наверняка Франкфуртская дирекция примет решение повысить стоимость денег на полпункта в условиях замедляющейся, но не слишком сильно инфляции (с 9,2 до 8,5% по данным Евростата). Дальнейшие ходы менее очевидны: «ястребы» просят еще пол-очка в марте, «голуби» сдерживаются.
Милан на самом высоком уровне за год благодаря банкам
Пьяцца Аффари приходит на прием в состоянии благодать. Наш индекс голубых фишек достиг новых 12-месячных максимумов благодаря банкам. ежеквартально Unicredit это вызвало полушок (на этот раз положительный), убедив аналитиков резко пересмотреть в сторону увеличения оценки прибыли сектора. Unicredit (+1,1%, 18,08 евро) добился десятого роста подряд, +36% с начала года, достигнув максимума с мая 2018 года. В пятницу будет ответ от Intesa Sanpaolo.
Государственная помощь, зеленый план разочаровывает
Президент Комиссии ЕС Урсула фон дер Лайен Он имеет presentato ил Зеленая сделка для устойчивого преобразования промышленности ЕС. План включает пересмотр правил государственной помощи, чтобы позволить странам предлагать более целенаправленную поддержку «зеленой» промышленности и налоговые льготы для инвестиций в чистые технологии. Кроме того, к лету будет создан общий европейский суверенный фонд благосостояния. Но пока мы не говорим о цифрах.
Выкуп заставляет Мету снова летать
Удивительно, однако, что сегодняшняя легенда не о центральных банках, а о впечатляющем подвиге Мета (ранее Facebook), которая буквально заворожила рынок. Название Марк Цукерберг, после результатов, набрал рост на 19%, начав восстановление технологий. Ралли, вызванное объявлением о выкупе акций на 40 миллиардов долларов. Цукерберг объявил «год эффективности»: затраты снизятся на 5 миллиардов долларов, но это не повлияет на доходы от приложений искусственного интеллекта, которые, как объясняет босс, «начинают давать хорошие результаты».
Действия ФРС и вероятные решения ЕЦБ (и Банка Англии) нашли широкий отклик на рынках облигаций и валюты. 3,40-летние казначейские облигации укрепились до XNUMX%, что на десять базисных пунктов ниже, чем вчера.
Бум выпуска облигаций также среди развивающихся рынков
Ожидайте положительной реакции сегодня утром от правительств еврозоны. 10-летний немецкий Bund перезапускается с +2,28%, 4,28-летний BTP +XNUMX%.
Рынок новых выпусков облигаций набирает обороты: в Европе в январе было выпущено 75 миллиардов, это самый высокий показатель с 2011 года.
Развивающиеся страны также выходят на поле: Мексика, Саудовская Аравия и Монголия в январе выпустили облигации на сумму 61 миллиард долларов, что является самым большим показателем за один месяц.
Индекс доллара упал до минимума с апреля, а кросс евро доллар приехал в 1,10.
Мумбаи, Адани отказывается от повышения
Кризис группы Адани, отягощающий судьбу компании, вовсе не фейк. Фондовая биржа Мумбаи -0,3%, единственный красный квадрат в этом трескучем начале года. Миллиардеру пришлось отозвать увеличение капитала на 2,4 миллиарда долларов, которое также получило поддержку фонда Абу-Даби и наиболее важных местных финансовых компаний, продвигаемых правительством. Но на бирже акции упали намного ниже цены размещения.
Этим утром Азиатско-Тихоокеанский регион поднимается на Nikkei Токио +0,2% иHang Seng Гонконга +0,4%, Kospi Сеула +0,8% в день публикации данных по инфляции. В январе потребительские цены выросли на Южная Корея на +5,2%, ускорившись с +5% в декабре.
Нефть дешевеет, газ в Европе дорожает
Предупреждение Пауэлла о признаках экономического спада угнетало масло. Brent (83,40) и WTI (77 долларов) вчера закрылись с понижением на 3%, немного восстановившись сегодня утром. Бюджет с начала года в минусе на -4%. Сегодня ожидаются данные по запасам в США.
Il газ Природный газ США закрылся на -8%, достигнув 2,50 доллара, самого низкого уровня за последние тринадцать лет, с начала 2023 года -44%, панацеи от эволюции инфляции. Европейский природный газ вчера закрылся на +4% до 59,50 евро, -20% с начала года.
KKR: новое предложение для сети Tim, больше продаж для Stellantis
Тим объявила о получении необязывающего предложения от американского фонда прямых инвестиций KKR на сеть нетко. Итак, спустя два года и с теми же главными героями, но с другими целями, попытка завоевания Тима американским фондом возобновляется. Фактически, история началась в ноябре 2021 года, когда KKR выразила заинтересованность в подаче заявки на поглощение всей группы TLC, которая оценила акции Tim в 0,50 евро каждая. Операция была отклонена советом директоров телефонной группы после долгой конфронтации с американцами, которых в заключительном акте также обвинили в том, что они никогда не делали предложений, но сохраняли твердость в выражении заинтересованности. Однако KKR всегда отвечала на этот вопрос, что у нее нет разрешения Тима на подтверждающую комплексную проверку.
Goldman Sachs и Jefferies повышают целевой показатель Unicredit до 25,25 и 24,50 евро, покупать.
Финеко Банк e Banca Generali. Barclays сокращает количество приговоров до равный вес.
Стеллантис фиксирует рост регистраций на 12,63% в Италии — с долей рынка 33,9% с 31% в декабре — против общего роста рынка на 18,96%.
Eni находится в контакте с норвежским фондом прямых инвестиций HitecVision по поводу возможной продажи миноритарного пакета акций Plenitude, сообщили источники, знакомые с ходом переговоров.
Снам Италия срочно нуждается в расширении пропускной способности своей газотранспортной сети, заявил Рейтер генеральный директор Стефано Веньер, добавив, что группа будет изыскивать средства Европейского Союза для проекта.
Сарас. Angel Capital Management, основной акционер компании, подписала с BofA Securities Europe так называемый «контракт с накопительным залогом» в отношении до 5% капитала компании.
Moncler: Intermonte повышает целевую цену с 57 до 64 евро с учетом открытия Китая, покупать.
