В преддверии завтрашних выборов в США и введения эмбарго на иранскую нефть рынки начинают неделю осторожно.
Азиатские фондовые рынки начинают снижаться, не следуя многообещающему восстановлению на прошлой неделе. Гонконгская фондовая биржа потеряла 2,5%, индекс CSI 300 Шанхайской и Шэньчжэньской фондовых бирж снизился на 1,6%.
Китайская валюта юань снова слабеет после двухдневного укрепления до 6,91. Сеул упал на 1,3%. В Токио дела обстоят не лучше: на открытии рынок упал на 1,3%.
XI НЕ ОТКРЫВАЕТСЯ ТРАМПУ, КОРПОРАТИВНАЯ ЯПОНИЯ СЛАБА
На открытии шанхайской ярмарки, нацеленной на импорт в Китай, председатель Си Цзиньпин возобновил свои обещания о дальнейшем открытии рынка для иностранцев (но не взяв на себя конкретных обязательств) и подтвердил нулевую терпимость к компаниям, нарушающим патенты, но не взял о признаках диалога, начатого Вашингтоном.
Открытие Токио также было сорвано. Квартальная кампания сигнализирует о падении прибыли: всего +0,5%, резкое падение по сравнению с предыдущими данными. Но замедление не мешает Банку Японии сделать первые шаги к выходу из политики минусовой ставки. Управляющий центральным банком Харухико Курода, обращаясь к промышленникам, заявил: «Экономика больше не находится в том состоянии, когда ей приходится прибегать к широким политическим действиям для борьбы с дефляцией». То есть мир бизнеса и промышленности готовятся к концу раздражителей.
ЭМБАРГО: ИСКЛЮЧЕНИЕ ДЛЯ ИТАЛИИ
Нефть в центре внимания в день начала санкций США в Тегеране. Мягкие санкции судя по первым результатам. На самом деле, снижение цен на сырую нефть продолжается: цена на нефть марки Brent упала примерно до 72 долларов, что значительно ниже значений прошлого месяца, около 80 долларов. Помимо увеличения производства в США, России и Саудовской Аравии, освобождение от блокады, предоставленное Вашингтоном восьми странам, включая Китай, Японию, Южную Корею и Турцию, способствует падению цен. Полный список будет объявлен в течение дня и, по данным Associated Press, будет включать в себя Италию, единственную страну ЕС, получившую награду от Трампа.
STERLING SWITCHES, СЛАБЫЕ ОТКРЫТИЯ ОБМЕНАМИ
Евро немного изменился на уровне 1,138 по отношению к доллару. Снижение прогнозов открытия для Лондона и Франкфурта.
Большой ажиотаж по фунту на волне слухов о переговорах по Brexit. Валюта подскочила до 1,3062 по отношению к доллару после статьи в Times, в которой перечислены пункты таможенного соглашения, но сегодня утром она потеряла свой шанс ниже 1,3: для The Telegraph договориться еще далеко.
ЕВРОГРУППА, К НЕТ МАНЕВРУ
Италия сегодня, без особых надежд на продвижение по службе, столкнется с рассмотрением маневра Еврогруппой: министр Джованни Триа, вероятно, окажется под перекрестным огнем своих коллег, в то время как Европейская комиссия, похоже, более чем когда-либо полна решимости пройти весь путь к открытию процедура нарушения. Обновленные экономические прогнозы Европейской комиссии запланированы на 8 ноября, и в них уже будут учтены балансы, введенные Италией в ходе маневра.
ДЕМОКРАТИКА К КОНТРОЛЮ В ДОМЕ
Однако внимание рынков уже приковано к американскому голосованию. Промежуточные выборы, проверка рейтинга одобрения Трампа, представляют собой, безусловно, самое важное назначение недели, вероятно, решающее для понимания курса Соединенных Штатов на следующие два года. Рекордная явка оценивается порядка 60% имеющих право голоса избирателей. Опросы предсказывают успех демократов в Палате представителей, в то время как республиканцы должны сохранить большинство в Сенате.
ФРС ГОТОВИТ СЛЕДУЮЩИЕ СТАВКИ
Завтра, на следующий день после предвыборного противостояния в США, начнется заседание ФРС, предпоследнее в 2018 году. Пресс-конференции по итогам двухдневного заседания не будет, подтверждающее, что новостей по ставкам пока не ожидается. Встреча с потенциалом роста назначена на декабрь, несмотря на напряженность на фондовых рынках. Рост занятости (число безработных застряло на уровне 3,7%, самого низкого уровня с 69 г.) и увеличение фонда оплаты труда (+3,1% за последний месяц) играют в пользу мини-добычи. Данные по производственной активности и потребительскому доверию также поступят накануне заседания ФРС.
ЕЖЕКВАРТАЛЬНО, А вот и ЛАВИНА
Неделя, полная корпоративных данных, как в Италии, так и в остальной части мировой экономики.
Начнем сегодня с автомобильного сектора. Заседание совета директоров Ferrari запланировано на то же время, что и пресс-конференция Fiom-Cgil, посвященная ситуации с производством и занятостью на итальянских заводах группы.
Данные по Большим японцам также поступают в течение недели, см. Toyota (вторник), Subaru и BMW (среда).
Сегодня обратите внимание также на счета Italgas, во вторник наступит очередь Enel.
Завтра парад квартальных банковских отчетов также начнется с Intesa San Paolo. положительный результат стресс-тестов EBA. Другие институты последуют со вторника, начиная с Unicredit и Bpm, вместе со страховыми компаниями (Generali, Cattolica, Unipol) и управляемыми предприятиями.
Вспоминать в течение недели, среди прочих, также советы Леонардо, Поста и Телекома.
Квартальная кампания в Европе и на Уолл-стрит тоже в самом разгаре: 74% компаний из списка S&P 500 уже заявили результаты лучше оценок.
