MARE CELEBRARE PE PIEȚE: BURSĂ +3%. BTP-ul SUB 6%, RĂSPAȚIA SCADĂ LA 421
Răspunsul de la Burse nu a întârziat să apară. După acordul ajuns peste noapte la Bruxelles privind recapitalizarea băncilor și scutul anti-spread, Madrid + 4%, conduce creșterea prețurilor înaintea Ftse Mib +3% la egalitate cu Paris. Frankfurt câștigă 2,7%.
Băncile sunt, evident, forța motrice, protagoniștii absoluti ai startului unei sesiuni care se anunță vibrantă: Sanpaolo +6,8, Banco Popolare +5,2%, Bpm +5%. Creșteri între 5% și 7% pentru instituțiile franceze. Euro urcă la 1,2606 dolari, de la 1,2442 ieri seară, și depășește bariera de 100 de yeni (100,50 față de 98,85 ieri). Petrolul se tranzacționa la 79,64 USD pe baril.
Reacția pe frontul obligațiunilor de stat este și mai relevantă. Randamentul BTP pe zece ani a scăzut deja în această dimineață la 5,84% de la 6,19% ieri. Spread-ul cu Bund scade la 421 de puncte.
La ora 5 în această dimineață, Super Mario, epuizat, a părăsit în sfârșit sediul clădirii Consiliului European după o negociere dramatică, tensionată, care a durat 20 ore. Dar, în mod surprinzător, Mario Monti iese cu rezultatul cel mai sperat și cel mai puțin așteptat; acordul privind scut anti-împrăștiere de care, a precizat premierul, Italia nu o va folosi deocamdată. Dar „zona euro – explică însuși Monti înainte de a se deda la patru ore de somn – iese întărită”.
Acordul, aprobat în orientările sale prevede că fondul de economisire a statului (MES) al Uniunii intervine automat în cazul în care spread-urile unei națiuni virtuoase depășesc un anumit prag încă de stabilit. La nivel tehnic, Italia primește scutul declanșat după semnarea unui memorandum special cu Bruxelles-ul, dar fără a declanșa intervenția comisarilor troicii UE-BCE-FM.Criteriile tehnice ale mecanismului rămân de stabilit, dar totuși, „eliberarea mentală” a partenerilor a avut loc după un zid-la-perete foarte greu. Nu mai puțin important este acordul privind ajutorul acordat băncilor spaniole: fondurile vor veni direct de la instituțiile europene fără a trece prin guvernul de la Madrid. Pentru prima dată, UE este implicată direct într-o operațiune de redresare bancară.
Paralela este deconcertant de firească: pe de o parte bretele lui Mario Balotelli, noul italian, pe de altă parte un gol și mai dificil al președintelui lui Bocconi împrumutat politicii. Ieri la ora 20, sau cu 45 de minute înainte de începerea meciului Italia-Germania, doamna Angela Merkel a fost nevoită să anuleze conferința de presă programată pentru a celebra planul de creștere deja convenit în zilele precedente. Monti, susținut de premierul spaniol Mariano Rajoy și de „înțelegerea” președintelui francez François Hollande, a refuzat să semneze tratatul în absența măsurilor împotriva răspândirii.
Astfel a început poate cea mai amară confruntare din istoria Europei. Și, printre multe predicții greșite, una, dimpotrivă, s-a dovedit a fi profetică: după-amiaza, online Financial Times prezisese că Monti, „unul dintre cei 125 de italieni care nu urmează fotbalul” își va face partenerii să sară peste meci. Dar nimeni nu ar fi riscat vreodată un final fericit pentru cea mai lungă noapte din Super Mario 1 și 2.
Euforia bursieră explodează în Asia pentru știrile venite de la summitul de la Bruxelles. Tokyo crește cu 1,5%, Hong Kong cu 2%. De asemenea, sunt în creștere bruscă și futures pe S& P. Satisfacția față de rezultatul surprinzător de pozitiv al nopții europene umbrește încetinirea PIB-ului japonez, care a scăzut brusc în mai (-3,1%).
Chiar mai semnificativ saltul euro: 1,26 pe dolar (de la 1,243) cu un salt de 1,5% în intervalul de câteva ore.
Anterior, ziua fusese extrem de confuză pe piețe, cu fluctuații frecvente de preț legate de zvonuri sau declarații cu privire la lucrările Consiliului European de la Bruxelles.
La Bursa de Valori din Milano a încheiat o zi obositoare mai sus, caracterizată de fluctuații frecvente de preț, dar cu puține tranzacții. L'Indexul FtseMib a crescut cu 0,6%. Bursa Spaniolă a fost și ea pozitivă (+0,7%), în timp ce Parisul a scăzut cu 0,3%.
Dimineața Trezoreria a încheiat cu succes licitația de obligațiuni de stat, plasând 5,4 miliarde Btp la randamente mai mari decât licitația anterioară, dar puțin mai bune decât cele de piață. BTP-urile pe zece ani au fost plasate la 6,19%. Seara pe piata secundara, randamentul a scazut la 6,16%, spread-ul cu Bund este la 465.
În ciuda undă verde a Curții Constituționale către reforma asistenței medicale de către Barack Obama, climatul piețelor americane, din cauza știrilor sosite din Europa, a fost condiționat de tensiuni. Wall Street a închis în scădere: Dow Jones -0,20%, S&P -0,21%, Nasdaq -0,90%.
Greutate declinul lui Jp Morgan -3,5% la zvonurile New York Times conform cărora pierderile pe instrumente derivate ar fi putut ajunge la 9 miliarde de dolari, față de o prognoză inițială de circa 2 miliarde.
Țara în care mergi, bancă pe care o găsești. Institutele din Bel Paese, luni de zile în swing împreună cu BTP-urile, s-au răzbunat ieri. Unicredit a crescut cu 3,8%: intrarea în capitală cu 5% din necunoscutul fond anglo-rus Pamplona a stârnit speculații asupra titlului. Înţelegere a crescut cu 0,9%.
MontePaschi este încă în teritoriu negativ -3,5%, la începutul unei restructurări industriale complexe precum și împovărată de obligațiuni vechi și noi Tremonti. Dar Calvarul Sienei are o demnitate mult diferită de cea Colapsul Commerzbank, a doua cea mai mare bancă germană, a scăzut cu 7,4% după ce a anunțat o majorare de capital de 176 milioane de euro a decis să plătească bonusuri conducerii. Între timp, afacerea Libor, adică manevrele marilor bănci de a manipula procedurile prin care este determinat cursul Libor, își ia primele victime. : Barclays scade cu 16% după o amendă de 450 de milioane de dolari. Rbs (Royal Bank of Scotland) a pierdut 12%. La Frankfurt, Deutsche Bank a scăzut cu 4,5%.
Fiat pozitiv +1,7%. În timpul inaugurării fabricii construite în joint venture cu Guangzhou Automobile din Changsha, China, Sergio Marchionne a declarat că grupul a început procesul de exercitare a opțiunii pentru 3,3% din Chrysler, care expiră luna viitoare și intenționează să-și mărească pachetul de acțiuni în compania americană. de la 58,5% la 61,9% Fiat intenționează să exercite opțiuni pentru încă 20% din Chrysler, care expiră la fiecare șase luni din iulie anul acesta până în 2016 și ar putea cumpăra acțiuni suplimentare ale companiei americane.
Săli Telecom Italia +0,6%, subiectul unui raport pozitiv al lui Cazenove. Potrivit brokerului, stocul este la reducere, iar reducerea datoriei ar putea servi drept punct de plecare pentru o creștere a stocului. „După ultima reducere a dividendelor, credem că deleveraging se accelerează și că compania își va atinge ținta de 27,5 miliarde de euro până la sfârșitul anului 2012”.
Între timp, consiliul de administrație Telecom Italia a aprobat transformarea diviziei de televiziune a subsidiarei TiMedia într-o companie ad-hoc numită La 7 srl. Giovanni Stella, CEO al Telecom Italia Media, este însărcinat cu gestionarea vânzării. Aproximativ 15 manifestări de interes au sosit pentru televizoarele grupului Telecom Italia.
În sfârșit, orice decizie privind eventuala exercitare a acțiunii în răspundere împotriva foștilor directori ai Telecom Italia, fostului CEO și vicepreședinte Carlo Buora, pentru evenimentele legate de procedura de Securitate și fostul CEO Riccardo Ruggiero a fost amânată pentru luna august pentru simulare falsă. investigatii.
Sator și Palladio s-au prezentat consiliului de administrație Fonsai o ofertă „în conformitate cu cea făcută anterior la 8 iunie 2012”. Oferta – precizează o notă – este valabilă până la data de 10 august, „fără a aduce atingere posibilității de retragere unilaterală a acesteia la apariția anumitor condiții” și a fost „integrată cu elemente ulterioare referitoare la sustenabilitatea financiară și comoditatea economică a operațiunii” . Astăzi, consiliul de administrație al Premafin va trebui să se pronunțe asupra cererii custodelui judiciar al acțiunilor Imco și Sinergia de a trece la o nouă ședință pentru a evalua atât oferta Unipol, cât și oferta Sator-Palladio.
Zi strălucitoare pentru Diasorin +3,4%. StM a crescut cu 1,4%, recuperând parțial scăderile sesiunilor precedente.
Ansaldo alunecă, în scădere cu 5,7%. Pozitiv Enel +1%, Eni +0,4% și Terna +1,2
