Va fi un Miercurea Leului, titlul unui film cult din anii șaptezeci de John Milius despre surfing? Probabil că da, judecând după creșterile futures atât în SUA, cât și în Europa și după noul progres al indicelui Asia Pacific, la cel mai înalt nivel din ultimele trei luni. Dar valurile, după cum știm, mai devreme sau mai târziu coboară: listele de prețuri țin deja cont că cu datele de vineri despre inflație vom intra într-un sezon de rate tensionate, sub presiunea creșterii prețurilor, dar și a geopoliticii: de la ultimatum american pe Ucraina și pe gazoductul North Stream, primul cereal pentru guvernul german, pentru a boicota Jocurile Olimpice din China, anunțate astăzi de Australia. Dar deocamdată, Taurul își sărbătorește prietenul absent, Omicron, varianta din ce în ce mai puțin înfricoșătoare.
TOTUL PE LISTELE DE PREȚURI ASIATICE, PIB-UL TOKYO ÎNTINEȘTE
Semnul plus flutură în această dimineață pe toate piețele. Indicele MSCI Asia Pacific, care a înregistrat ieri cea mai bună performanță zilnică din ultimele trei luni (+1,9%), este în creștere cu 0,8% astăzi. Indicele Tokyo Nikkei +1,4%. Guvernul japonez a revizuit în scădere PIB-ul trimestrului iulie-septembrie la +3% față de precedentul +3,6%. Ajustarea cifrelor anticipează cu câteva zile lansarea unui nou pachet record de stimulente economice: proiectul de lege aflat în discuție în Parlament valorează 940 de miliarde de dolari.
HONG KONG, IMMOBILIARE SCORȚIE. KAISA SE SUSPENDE
Indicele CSI 300 al burselor din Shanghai și Shenzen +1,2%. Excepție este Hong Kong, ușor în scădere sub povara imobiliară. Kaisa, a 27-a companie imobiliară din China, a anunțat suspendarea tranzacționării înainte de începerea tranzacționării, în așteptarea unui anunț. Zile cruciale și pentru Evergrande, angajamentul de a evita probabilitatea implicită.
Seul Kospi crește (+0,3%). SK Bioscience, principalul producător de vaccinuri din Coreea de Sud, a crescut cu 5% după ce țara a atins un număr record de infecții și pacienți aflați în terapie intensivă. S&P ASX200 din Sydney +1,3%. BSE Sensex of Mumbai +1,1%.
Alibaba, care ieri a câștigat 12%, este pe cale să se închidă cu 5%. Weibo, echivalentul Twitter al Chinei, a debutat pe Hang Seng din Hong Kong cu o scădere de peste 5%. Compania, deja listată la Nasdaq, a strâns 385 de milioane de dolari.
INTEL CONDUCĂ ÎNCĂRCĂTURA NASDAQ
Redresarea sectorului tehnologic a completat ieri redresarea piețelor americane, lansată spre raliul de la sfârșitul anului. Nasdaq a crescut cu 3,03%, S&P +2,07%. Dow Jones „doar” +1,4%. Intel decolează după ce și-a anunțat intenția de a lista Mobileye, liderul companiei israeliene în tehnologiile pentru mașini fără șofer.
PLAFONUL DATORIILOR AMERICANE SE CREȘTE
În cursul nopții, în Congres, Camera a aprobat cu 222 de voturi pentru o procedură care va permite guvernului să ridice plafonul datoriei publice. Măsura, care nu a obținut sprijin din partea republicanilor, le oferă democraților o cale rapidă către proiectul de lege principal.
WTI Oil se stabilește după două zile consecutive de raliu. Țițeiul din Texas și-a schimbat mâinile la 71,8 dolari pe baril.
PREȚUL GAZEULUI SE INFLAMA DIN NOU ÎN EUROPA
Prețul gazului crește, tot în urma deplasării trupelor la granița dintre Rusia și Ucraina. Confruntarea prin videoconferință dintre Joe Biden și Vladimir Putin nu a dus la o apropiere de poziții. Biden a avertizat Rusia că, în cazul unei invazii, Statele Unite își vor acorda sprijinul, inclusiv în materie de armament, armatei Kievului.
Dolarul s-a retras în această dimineață, iar crucea euro-dolar a revenit la 1,129. Bitcoin a scăzut ușor, la 50.670 de dolari.
GERMANIA: ZEW BRAKING. ITALIA ȘI SPANIA LOCOMOTIVE UE
Două sesiuni consecutive marcate de creșteri au fost suficiente pentru a anula efectele variantei Omicron pe piețele europene. Și totuși, există potențiale obstacole de-a lungul traseului Bull: indicele german Zew, de exemplu, a scăzut la 29,9 puncte de la 31,7 în noiembrie. Creșterea PIB-ului zonei euro a fost stabilă (+2,2% în trimestrul trei față de 2,1) în concordanță cu iunie-septembrie, dar numai datorită noilor locomotive: Irlanda +4%, Spania și Italia +2,6%, chiar dacă țara noastră riscă să plătească prețul. pentru instabilitatea politică tradiţională.
În acest context, dezbaterea se încinge în vederea ședinței BCE din 16. Se așteaptă confirmarea încheierii programului de achiziții Pepp până în martie. Va fi oportun să se mărească sau nu celelalte intervenții? „Nu cred că este evident că ne angajăm să adăugăm mai mult stimul la ceea ce avem deja”, a spus un Reuters Madis Mueller, bancher central al Letoniei, membru al BCE. Având în vedere incertitudinea, a adăugat el, va fi înțelept să navigați din vedere.
EURO SLAB, 6 MILIARDE DE BOTI SOSIREA ANUALĂ
Euro slăbește, împovărat de așteptările unei înăspriri din partea băncii centrale americane mai devreme decât a BCE. Moneda unică coboară cu 0,4%, până la 1,123.
Calm pe piața de obligațiuni în așteptarea reuniunilor cruciale de sfârșit de an ale Fed și ale BCE. Randamentul BTP pe 0,91 ani crește, deși ușor, la 128%. Spread-ul pe Bund este de 127 de puncte (față de 10). Seara, Trezoreria a anunțat oferta pentru licitația de vineri 6 a 7 miliarde BOT-uri pe an (față de 3,277 care urmează să expire). Germania a plasat ieri 2 miliarde de euro în Schatz pe 0,71 ani, cu o rată neschimbată de -XNUMX%.
LOCUL DE AFACERI ANULAȚI EFECTUL OMICRON
Piazza Affari (+2,41%) este din nou peste 27 de puncte la finalul celor mai bune „două zile” din 2021, cu un sold de peste 4%. De la minimele de luni până la închiderea de ieri de 27,141, indicele a acumulat un câștig de aproximativ 1.300 de puncte de bază. Indicele blue chip al Piazza Affari înregistrează un câștig de 22,0%. La prețurile curente, multiplii actualizați înregistrează un raport mediu P/câștig de 18,80 ori și un randament al dividendelor de 3,40%.
GEORGIEVA (FMI): FELICITĂRI ITALIA, ȚINE ACUM
Fondul Monetar Internațional a promovat Italia cu note complete. Italia a trecut de la a fi un observator special la a deveni un model (cel puțin în Europa) pentru creșterea durabilă. Directorul operațional al FMI, Kristalina Georgieva, răspunzând la o întrebare despre Italia, a felicitat chiar nivelul de creștere: „Felicitări Italiei pentru că a obținut o creștere mai mare decât media în acest an, 5,8% față de 5% în zona euro – a spus el. – Bugetul 2022 are echilibrul potrivit între reforme și investiții”.
CHINA SE ÎMBUNĂȚĂȘTE, LUXUL Strălucește din nou
Celelalte piețe europene sunt și mai exuberant, în lipsa unor note negative din varianta Omicron: Amsterdam +3,51%, Frankfurt +2,86% și Paris +2,91%.
BMW, A VÂNDUT UN MILION DE MAȘINI ELECTRICE
BMW a anunțat că a depășit pragul de un milion în vânzările de mașini electrice și hibride. Casa bavareză își propune să ajungă la două milioane până în 2025.
Producția industrială germană a crescut mai mult decât se aștepta în octombrie, chiar dacă blocajele în aprovizionarea cu materii prime și bunuri intermediare au continuat să încetinească producția în cea mai mare economie a Europei. Potrivit datelor publicate de Oficiul Federal de Statistică, producția industrială a crescut cu 2,8% pe lună, după o scădere revizuită de 0,5% în septembrie. Puțin mai în spate Madrid (+1,45%) și Londra (+1,52%).
Îmbunătățirea economiei chineze s-a reflectat imediat în acțiunile de lux: Lvmh +5,96, Kering +5,74%, Hermès +3,88%.
ITALIA/FRANTA 1. STM FUNCTIONEAZA MULTUMIE INTEL
La Piazza Affari sunt onorate două acțiuni în condominiul dintre Italia și Franța. Stm strălucește în fruntea listei (+5,68%), sub impulsul israelianului Mobileye, un stoc hi-tech printre liderii în tehnologii de conducere autonomă, destinat de Intel unei viitoare IPO. Mobileye, odată descoperit și apreciat de grupul italo-francez, are încă o relație strânsă de colaborare tehnologică cu Stm. „Credem că o IPO cu multipli mari ar putea fi pozitivă, indirect, și pentru STM”, spune Equita Sim.
ITALIA/FRANȚA 2. STELLANTIS ÎN SOFTWARE CU FOXCONN
O altă realitate într-un condominiu între Paris și Italia decolează: Stellantis +3,68% după acordul grupului cu taiwanezul Foxconn pentru proiectarea a patru familii de semiconductori. Carlos Tavares a prezentat și strategia pe termen lung privind software-ul vehiculului. Scopul este de a genera venituri anuale de 4 miliarde de euro din aceste produse până în 2026 și 20 de miliarde până în 2030. Compania se așteaptă să aibă 34 de milioane de vehicule conectate pe șosele până în 2030, față de 12 milioane în prezent. Începând din 2024, Stellantis va lansa trei noi platforme tehnologice open-source, bazate pe inteligență artificială, numite STLA Brain, STLA SmartCockpit și STLA AutoDrive.
Cnh Industrial (+4,21%) și Pirelli (+3,3%) au avut, de asemenea, rezultate bune după promovarea unor brokeri.
FLY NEXI, HSBC AWARDS MONCLER (+4%)
Foarte populară Nexi (+4,7%) pe o piață care readuce atenția asupra sectorului serviciilor de plată după vestea că francezul Worldline a achiziționat 80% din activitățile de merchant banking ale institutului grec Eurobank, pentru care însăși Nexi a fost și ea alergarea.
În lux, Moncler iese în evidență, în creștere cu 4% după ce HSBC și-a ridicat prețul țintă la 60 de la 48 de euro, în timp ce Ferragamo este în creștere cu peste 3%.
BĂNCILE ȘI MANAGEMENTUL DE TOP, TELECOM MARCHĂ TIMPUL
Băncile cresc bine: Unicredit crește cu 2,7%, Intesa San Paolo cu 2,4%. S-au descurcat bine și stocurile de gestionare a activelor, după ce datele privind finanțarea din noiembrie anunțate începând de ieri: Fineco +2,62%, Banca Mediolanum +2,06% și Anima +1,79%.
Telecom Italia +0,2%. „Situația rămâne fluidă și apariția unor planuri strategice alternative la Kkr (și fără o ofertă de preluare) va menține presiunea asupra stocului în așteptarea deciziilor Consiliului”, comentează Equita Sim.
D'AMICO, UN PLUS ÎN COREEA. EGM, PRINCIPALELE COMER
În restul listei, d'Amico (+1,37%) a semnat un acord de vânzare a MT High Valor pentru o sumă egală cu 10,3 milioane de dolari (7,8 milioane net de comisioane şi rambursarea datoriei). În creștere este și Saras (+7,74%). La Euronext Growth Milano se remarcă Comer Industries (+5,96%), specializată în crearea de soluții mecatronice.
