Ieri a fost o zi plină de întorsături, confirmând că imaginea este acum în mișcare. Să începem de jos. Aseară, cu piețele europene închise, prețurile petrolului au crescut. Pe Nymex, contractul din noiembrie a înregistrat o creștere de 2,5 dolari până la 48,53 dolari (cu aproape 6% mai mare), cea mai mare creștere din aprilie anul trecut.
Motivul? În mod surprinzător, cartelul a ajuns la un acord, deși temporar: producția zilnică a scăzut acum la 32,5 milioane de barili de la actualele 33,24 milioane. Plafonul final va fi stabilit la summitul din noiembrie de la Viena. Abia atunci se va căuta un acord cu producătorii non-OPEC, începând cu Rusia. Confirmarea marii păci vine de la agenția iraniană Shana: „Astăzi – se arată în declarația ministrului petrolului Bijan Zanganeh – OPEC a obținut un rezultat istoric: după doi ani și jumătate, organizația este capabilă să controleze piețele”.
EI RUPA WALL STREET ȘI ASIA
Creșterea prețului petrolului a dat un impuls piețelor de valori. Bursele asiatice au avansat în această dimineață: Tokyo a crescut cu 1,7%, Sydney +0,9%. Piețele chineze sunt, de asemenea, în creștere. Saltul țițeiului a permis Wall Street-ului să inverseze tendința deja slabă a sesiunii: Dow Jones a închis cu o creștere de 0,61%, indicele S&P 500 a crescut cu 0,53%. Nasdaq +0,24%, abia atins de boom-ul petrolului brut.
Sectorul Energie a înregistrat o creștere de 4%. Chevron avansează cu 3,20%, Exxon +4,40%. Caterpillar este și ea în evidență (+3,56%): companiile petroliere sunt clienți importanți ai gigantului vehiculelor grele.
În cele din urmă, datorită petrolului, în această dimineață se pregătește un start puternic ascendent pentru stocurile europene de petrol: futures semnalează un început ascendent de un punct procentual. Ieri, înainte de acord, Piazza Affari Eni a urcat cu jumătate de punct la 12,37 euro, reducând câștigurile la final, cu o creștere de 0,5% până la 12,37 euro.
Saipem -0,3%. Kepler Cheuvreux a redus prețul țintă al acțiunii de la 0,45 la 0,42 euro, un nivel care rămâne în continuare mai ridicat decât prețurile actuale de pe bursă. Evaluarea este confirmată în așteptare. Tenaris +1,3%.
În afară de efectul OPEC care va fi raportat ieri pe Wall Street Nike: -3,78% după trimestrial. Marja brută a scăzut la 45,5% din venituri, -200 puncte de bază față de aceeași perioadă a anului trecut, față de o așteptare de 46,6%. Comenzi +7%, puțin sub așteptări, din cauza rezultatului slab din America de Nord.
Blackberry a crescut cu 4% la 8,2 USD. Compania a anunțat că nu va mai produce smartphone-uri și se va concentra pe business-ul de software.
DRAGHI APĂRĂ QE LA BUNDESTAG. YELLEN: PREȚELE VA CREȘTE
Întâlnire delicată astăzi pentru Banca Centrală a Mexicului, care se ocupă de tensiunile electorale ale puternicului său vecin din Nord. Pesoul a revenit cu 2,3% după rezultatul primei dezbateri dintre Hillary Clinton și Donald Trump. Dar de la începutul anului, sub coșmarul „zidului” invocat de candidatul republican, moneda mexicană a pierdut 11%.
Apropo de băncile centrale, înainte de sosirea știrilor de la OPEC, ziua de ieri a fost dominată de intervențiile celor mai importanți doi bancheri centrali de pe planetă, Mario Draghi și Janet Yellen, ambii având de-a face cu proteste amare ale șoimilor politici. Draghi a reiterat la Berlin, într-o ședință cu ușile închise a Bundestag-ului, beneficiile politicii de dobândă scăzută care a permis trezoreriei germane să economisească 2015 de miliarde doar în 28.
Și cu privire la impactul scăderii ratelor dobânzilor asupra economisirii, el a adăugat: „Dacă dorim ca economisii să beneficieze de rate mai mari ale dobânzilor în viitor, va trebui să creăm oportunități de investiții pentru a folosi economiile respective”. Adică: dragă Germania, investește mai mult și protestează mai puțin.
Audierea în Congres a lui Janet Yellen a fost și mai fierbinte: republicanii, așa cum făcuse Donald Trump în dezbaterea de la TV, au atacat Fed, numind-o „o bârlog a democraților”. Dând substanță acuzațiilor este suspiciunea că Lael Brainard, membrul Fed cel mai apropiat președintelui, pare destinat să aibă un rol principal într-o eventuală administrație Clinton.
Dincolo de aspectul politic, președintele a ajuns să spună că „majoritatea membrilor comitetului monetar al Fed consideră probabilă o creștere a ratei în decembrie”. Confirmarea a venit din intervențiile a patru membri ai comitetului executiv al Rezervei Federale: James Ballard de la Saint Louis Fed, Charles Evans de la Chicago Fed, Loretta Mester de la Cleveland Fed și Esther George de la Kansas City Fed. În afară de Evans, alții și-au exprimat dezacordul față de linia de precauție extremă a lui Janet Yellen cu privire la ratele dobânzilor.
SEMNUL PLUS A REVENIT PE BURSĂ, AZI LICITAȚIA BTP
După trei zile de declin, semnul plus a revenit ieri pe bursele europene. Milano care, după ce a menținut un ritm susținut pe toată durata sesiunii, a decelerat spre final, închizând în continuare la 16.222 de puncte, în creștere cu 0,5%. Paris (+0,7%), Frankfurt (+0,7%) și Londra (+0,5%) au avut, de asemenea, rezultate bune.
Trezoreria oferă astăzi între 7 și 8,5 miliarde BTP pe 5 și 10 ani, precum și CCTEU. În ajunul spread-ului Btp/Bund, acesta a revenit la 133 de puncte de bază. Noul cincinal a încheiat sesiunea pe piața gri MTS la o rată de aproximativ 0,315% de la 0,19% la sfârșitul lunii august. Decembrie 2026 de 1,24 ani plătește 1,14% (XNUMX%).
DEUTSCHE BANK BONCES, NOU NU LA AJUTORUL DE STAT
Deutsche Bank și-a revenit ieri la Frankfurt (+2%), revenind de la minimul istoric marcat ieri. CEO-ul John Cryan a exclus o posibilă majorare de capital și a negat informațiile conform cărora banca germană ar fi solicitat ajutor de stat pentru a gestiona cererea de amendă de 14 miliarde de dolari din partea SUA.
Ministerul german de Finanțe a declarat că guvernul nu pregătește niciun plan de salvare, negând oficial zvonurile din săptămânalul Die Zeit. Subiectul nu a fost nici măcar atins de Mario Draghi în discursul său cu ușile închise la Parlamentul Germaniei.
Președintele EBA, Andrea Enria, vorbind la un eveniment Wall Street Journal din Londra, a avertizat că „Europa trebuie să ia lecțiile Japoniei și să abordeze problema băncilor sale zombie” cât mai repede posibil, fără a fi indulgentă cu cerințele de capital.
Unele bănci europene au aceleași caracteristici ca unele instituții japoneze din trecutul recent, pornind de la prea multe credite îndoielnice în portofoliu. „Sper – a concluzionat el – că nu vom avea în comun timpul necesar pentru a le pune în aplicare”.
PLANUL UNICREDIT PE 13 DECEMBRIE, DUPĂ REFERENDUM
Zi de recuperare și pentru băncile italiene. Unicredit în special avansuri (+1,5%). Printr-un comunicat de presă, institutul a anunțat că va prezenta rezultatul revizuirii strategice la Londra pe 13 decembrie, în urma rezultatului referendumului. Potrivit ultimelor zvonuri, noul CEO Jean-Pierre Mustier își propune să consolideze activele cu 15/16 miliarde (între vânzări și acțiuni) înainte de a continua cu o majorare de capital care, la acel moment, ar putea fi limitată la 5/6 miliarde. .
Banco Popolare (+1,3%) și Bpm (+1,6%) sunt, de asemenea, în teritoriu pozitiv. Bper a realizat o creștere de 2,2%. Doar Intesa (-0,2%) și Monte Paschi (-0,4%) au scăzut ușor. Companiile de asigurări revin: Generali +0,1%, Unipol +3,1% și UnipolSai +1,8%.
PODUL PESTE STÂMTORII INFLAMABILE IMPREGILO
Stocurile de construcții au crescut brusc după ce premierul Renzi a relansat ideea Podului peste Strâmtoarea Messina: Buzzi +3,2%, Trevi +4,4%, Cementir +2,8%. Salini Impregilo s-a descurcat cel mai bine dintre toate (+6,7%), cel mai bun titlu de pe Bursa de ieri. Contractul anterior cu compania pentru construirea Podului Strâmtorii (în valoare de aproximativ 3,8 miliarde) a fost anulat printr-o decizie unilaterală a guvernului. Consorțiul condus de Salini cu o cotă de 42% a cerut despăgubiri de aproximativ 800 de milioane de euro pentru „încălcare contractuală”.
LEONARDO STUDIAZĂ NOUA DRONĂ, UN RECORD ISTORIC PENTRU CAMPARI
Câștiguri consistente în sectorul industrial: StM +1,2%, Exor +1,1%, Fiat Chrysler +0,9%. Cnh neschimbat, confirmat în lista de cumpărare a lui Goldman Sachs (dar ținta redusă de la 10 la 9 euro). Leanardo (+1,30) a subliniat: fosta Finmeccanica a semnat un contract cu Airbus și Dassault Aviation pentru studiul de definire a noii drone europene.
Telecom Italia avansează cu 2%. Mediobanca Securities a confirmat recomandarea de supraperformanță și prețul țintă de 1,27 euro. Mediaset +2,2%.
În lux, Yoox s-a remarcat (+1,6%). Campari +1,4% la 10,09 euro după ce a stabilit un nou maxim istoric de 10,16 euro. Performanța de la începutul anului se ridică la +27%
CAPICĂ: LANDI RENZO ȘI DANIELI ÎNCĂ JOS
Erg a înregistrat progrese ușoare (+0,80%). Banca Akros a inițiat acoperirea cu recomandări acumulate și un preț țintă de 11,4 euro. Landi Renzo, însă, este încă pe roșu (-2,29%): după publicarea conturilor a primit o reducere a prețului țintă (de la 29% la 0,35 euro, hold) de la Equita Sim și una de la Banca Akros (la 0,43 de la 0,5 euro, redus). De asemenea, Danieli a făcut prost (-1,94%): Kepler Cheuvreux a scăzut recomandarea de la buy la reduce, prețul țintă mergând de la 20,5 la 16,5.
