Doar un început fals? Datele privindinflația SUA speranțele pentru un punct de cotitură rapid în strategiile Fed se răcesc: în următoarea ședință a băncii centrale, în trei săptămâni, nu va mai fi o creștere în continuare, ci confirmarea că ratele vor trebui să rămână ridicate pentru o perioadă destul de lungă. Seria pozitivă a Wall Street-ului se încheie astfel și randamentele încep să crească din nou, dar ceea ce îi determină pe operatorii să fie extrem de precauți este teama că lumea este pe cale să experimenteze un weekend de coșmar, în așteptarea operațiunii terestre israeliene din Fâșia Gaza, anticipat de avertismentul adresat palestinienilor de a evacua teritoriile de la nord de Wadi-Gaza. Deocamdată, piețele manifestă o prudență care are aroma calmului dinaintea furtunii.
Deschiderea în roșu la Milano, la un maxim de trei luni
- Având în vedere aceste semnale, nu este de mirare că bursele europene sunt destinate să se deschidă în roșu: futures EuroStoxx50 -0,2%. Piazza Affari – 0,2%, Londra flat, Frankfurt -0,25%, Paris -0,07%.
- Ftse Mib din Milano a încheiat ședința de ieri cu o creștere de 0,3%, redusă în etapele finale după datele privind inflația din SUA.
- Datorită celei de-a treia creșteri consecutive, indicele a atins maxime de trei săptămâni. Bilanțul provizoriu al săptămânii este un excelent +2,5%, cel mai bun rezultat în trei luni. Datorită băncilor și energiei.
Futures americane în redresare după flop
- Wall Street a închis în scădere după patru sesiuni de câștiguri. S&P500 -0,6%. Viiturile sunt ușor pozitive.
- Bilanțul provizoriu al săptămânii pentru ambele este pozitiv cu aproximativ 1%.
Microsoft aterizează în Activision
- Autoritatea antitrust britanică dă undă verde achiziției de către Microsoft a Activision. S-a născut un gigant al jocurilor video de 70 de miliarde de dolari.
Asia încetinește, China în deflație
- Și piețele asiatice au scăzut. Secvența lungă de ședințe pozitive este întreruptă și câștigurile săptămânii sunt reduse.
- Indexul Tokyo Nikkei pierde jumătate de punct. Bilanțul săptămânii este în continuare pozitiv: +4%.
- China în centrul atenției. Cele mai recente date confirmă că Beijingul, spre deosebire de Occident, nu suferă de creșterea prețurilor, ci de deflație. Prețurile de consum au înregistrat o modificare de zero pentru anul în septembrie, în timp ce prețurile de producție au scăzut cu 2,5%.
- Autoritățile pregătesc lansarea unui fond de stabilizare a pieței financiare, un instrument capabil să restabilească încrederea în piața de valori. Bloomberg raportează că autoritatea de reglementare a organizat deja două runde de consultări cu operatorii din industrie. Fondul ar trebui să aibă o dotare de câteva sute de miliarde de yuani. Între timp, fondul suveran a luat deja măsuri, cu achiziționarea în ultimele ședințe a aproximativ 65 de milioane de dolari de acțiuni la marile bănci ale țării.
- În declin accentuat Hong Kong -2,43% confruntat cu perspectiva unor noi prăbușiri în domeniul imobiliar. CSI 300 din Shanghai și Shenzen liste -1%, -0,7% pentru săptămână. Taiwan Taiex -0,5%, +3% pe săptămână.
Ulei sub control, o nouă explozie pe gaz
Alarma energetică crește din nou, chiar dacă cifrele sunt sub control deocamdată: Brent la 86,60 USD, the wtf la 83,20. În această dimineață, deschiderea este în creștere cu 0,7% față de săptămâna +2,5%. OPEC a decis să nu-și schimbe previziunile privind creșterea relativ puternică a cererii globale de petrol în restul anilor 2023 și 2024, justificând decizia prin prezența semnelor unei economii mondiale rezistente și perspectiva unei creșteri suplimentare a cererii chineze. Potrivit Organizației, cererea globală de petrol va crește cu 2,25 milioane de barili pe zi în 2024, față de creșterea de 2,44 milioane în 2023.
I preturile cresc după ce SUA au înăsprit sancțiunile asupra exporturilor de țiței rusești, ridicând îngrijorări legate de aprovizionare pe o piață deja strânsă. Bloomberg a raportat asta Rusia a reușit să ocolească sancțiunile în ultimele luni datorită propriei sale flote de nave. Ieri a rezultat că stocurile de țiței din SUA au crescut cu 10,2 milioane de barili, până la 424 de milioane, cel mai rapid ritm din ultimele opt luni.
Il Gaze naturale din UE (Amsterdam) a zburat la 53 de euro/mwh, cel mai mare din august, cu un salt de 15%, +38% pe săptămână. În ultimele sesiuni au existat multe speculații, legate de evenimentele din Israel și deteriorarea gazoductului conector baltic, avariat între Finlanda și Estonia. Dar stocarea gazelor naturale în Europa este la niveluri record pentru această perioadă a anului, oferind o protecție ridicată la iarnă.
Obligațiunile încep din nou, indicele de încredere al SUA se înrăutățește
După o scurtă pauză, tensiunea asupra obligațiunilor de stat crește din nou. În SUA, randamentele trezoreriei au crescut, în urma datelor de inflație la 4,65% de la 4,57%. Trezoreria pe doi ani la 5,03% de la 4,98%.
În zona euro: bund de XNUMX ani la 2,78% de la 2,71%, BTP pe XNUMX ani la 4,75% de la 4,65%. Răspândit la 196 de la 194.
Atenția este în întregime concentrată pe declarațiile bancherilor centrali și pe dinamica inflației, cu un ochi pe prețurile petrolului și gazelor. Datele privind prețurile de import/export și indicele de încredere din Michigan, care se așteaptă să scadă, ajung astăzi în SUA.
Răspândit la 196. FMI: gata să intervină
Între timp i Minutele BCE din septembrie confirmă că ratele vor rămâne în continuare ridicate pentru a evita riscul ca inflația să rămână necontrolată. Decizia de a majora rata dobânzii cu 25 de puncte de bază a fost certată între membri, dar este un semn al „hotărârii puternice de a readuce inflația la nivelul țintă în timp util”.
BCE urmărește cu atențietendința de răspândire a spus membrul Consiliului Guvernatorilor Gabriel Makhlouf în marginea reuniunii FMI. Tema este luată în considerare și instrumentele pentru orice intervenție sunt pregătite. Ceea ce se întâmplă cu rata datoriei Italiei nu este doar o problemă de piață, „este absolut ceva asupra căruia noi, BCE, ne vom concentra foarte mult”.
Brembo îl sună pe Pirelli care (deocamdată) nu răspunde
In centrul atentiei Bper. Banca Barclays își ridică ratingul la suprapondere, același analist crește prețul țintă al Unicredit și Mediobanca
Brembo Pirelli. O căsătorie între Pirelli și Brembo? „Ar fi un lucru bun”, a declarat ieri fondatorul și președintele emerit al grupului Bergamo, Alberto Bombassei. Am o mare admirație pentru această companie, momentan ale noastre sunt două sectoare care se contactează pentru că sunt apropiate în afaceri: frâne și anvelope. La aceasta se adaugă – a subliniat el – faptul că afacerile noastre sunt valabile și pentru electric”. Dar „deocamdată nu este nimic grav”. Marco Tronchetti, vicepreședinte executiv al Pirelli, a confirmat că nu există niciun proiect în studiu.
CNH industrial a finalizat achiziția Hemisphere, lider mondial în tehnologiile de navigație prin satelit, pentru o sumă totală de 175 milioane USD. Compania își confirmă intenția de a finaliza cea de-a șasea tranșă de 300 de milioane de dolari din planul de răscumpărare, cu achiziții suplimentare în valoare de aproximativ 21,8 milioane de dolari.
General a ajuns la un acord cu Allianz pentru vânzarea TUA Assicurazioni pentru o contraprestație de 280 de milioane de euro în numerar. Operațiunea este de așteptat să fie finalizată până în primul trimestru al anului 2024. Încasările valorează aproximativ un punct procentual suplimentar la nivelul raportului Solvency 2. După aceste operațiuni, șansele unui următor plan de răscumpărare cresc.
Dovalue În primele nouă luni ale anului a achiziționat noi contracte în valoare de 689 de milioane de euro de la unele bănci mari spaniole, precum Banco Sabadell și CaixaBank, și de la alți investitori.
