Tembok seribu bernilai miliaran dolar (1.000.000.000.000) kemarin ditembus oleh Apple ketika judul Apple, dengan peningkatan 2,9%, mencapai kuotanya dolar 207,05. Hanya dalam karena giorni, sejak pengumuman laporan kuartal tersebut, saham Apple telah menguat 82,5 miliar dolar lagi. Sebuah keunggulan yang diumumkan namun berkontribusi pada gambaran kekuatan yang berasal dari lokomotif AS, yang saat ini dapat menandakan rekor lain dalam statistik ketenagakerjaan.
Nomor lain yang patut mendapat perhatian: the Bursa Efek Tokyo, meskipun turun sebesar 2018% pada tahun 4, telah melampaui nilai Tiongkok (Shanghai plus Shenzhen), turun 17% meskipun terjadi devaluasi renmimbi sebesar 5,3%. Saham Tiongkok bernilai 6,09 triliun, dibandingkan 6,16 di pasar Jepang (Wall Street bermodal 31 triliun). Data ini berfungsi untuk memberi sinyal kesulitan Beijing dalam menghadapi serangan tarif dan juga situasi yang belum pernah terjadi sebelumnya yang muncul di pasar.
Dolar menguat terhadap yuan (turun selama 8 minggu, hal ini belum pernah terjadi sejak tahun 1994) dan terhadap euro, di bawah 1,16. Sementara itu, tekanan kenaikan pada suku bunga Jepang semakin meningkat, meskipun bank sentral berupaya membatasi kenaikan imbal hasil obligasi pemerintah Jepang.
Ketegangan untuk menaikkan suku bunga, yang dikonfirmasi kemarin oleh kenaikan yang diputuskan oleh ECB, mengurangi daya tarik bursa saham dan sekuritas kawasan euro, termasuk Bunds. Namun Italialah yang menanggung akibatnya, negara dengan keuangan publik paling rapuh, seperti yang ditunjukkan oleh peningkatan penyebarannya. Kenaikan biaya uang di AS (penunjukan pada tanggal 25 September) dan di Jepang dapat berdampak buruk bagi masyarakat Bel Paese.
BURSA ASIA LEMAH, TESLA BOOMS
Bursa Efek Tiongkok lemah, setara dengan Hong Kong dan Tokyo, Seoul dan Mumbai yang bangkit.
Berkat Apple, Nasdaq menguat 1,2%. S&P500 +0,5%. Dow Jones tetap tidak berubah, terutama dipengaruhi oleh perusahaan-perusahaan yang paling terpapar pada perdagangan internasional yang selalu panas.
Tesla menguat 16,2%; laporan triwulanan telah meyakinkan investor bahwa target keuntungan dapat tercapai.
Minyak Brent hanya bergerak sedikit pada angka 73,4 dolar per barel: selama sekitar empat bulan, minyak mentah Laut Utara berfluktuasi antara 70 dan 80 dolar per barel.
Kemarin turun tajam di Piazza Affari Tenaris: -6,30% setelah perhitungan.
Lira Turki melemah, mengalami penurunan hari kelima berturut-turut terhadap dolar: silang pada 5,10.
Emas turun menjadi $1.207 per ounce, terendah dalam satu tahun.
Hari yang sulit bagi pasar Eropa, dramatis bagi pasar Italia yang harus menambah permasalahan umum, mulai dari ketegangan baru pada bea masuk hingga tren kenaikan suku bunga, kembalinya risiko Italia yang berlebihan yang mengkondisikan opini pada laporan triwulanan. Kekhawatiran semakin meningkat mengingat penunjukan musim gugur, terutama undang-undang anggaran.
Penurunan mata uang tunggal tidak cukup untuk memberikan kehidupan baru pada bursa saham. Dari segi nilai tukar, euro turun hampir setengah poin persentase dan berada di kisaran 1,16, terendah dalam dua minggu terakhir. Koreksi terhadap yen, safe haven tradisional, mencapai 0,8%. Di sisi lain, Pound berjalan dengan baik, berkat perkiraan pengetatan moneter oleh Bank of England, yang mengembalikan suku bunga acuan ke tingkat sebelum krisis tahun 2008.
MILAN DAN FRANKFURT DALAM MERAH TUA
Milan -1,73%, pada level terendah lima bulan, pada 21.414 poin, mencatat kinerja terburuk di Benua Lama.
Nilai perdagangan sebesar 2,59 miliar euro, dengan perubahan sebesar 2,30% dibandingkan sebelumnya 2,53 miliar.
Di antara pasar-pasar di Benua Lama, Frankfurt juga berada di bawah tekanan, dengan penurunan sebesar 1,50%. Menderita London yang menunjukkan kerugian 1,01%, senada dengan Madrid. Paris ragu-ragu, dengan penurunan 0,68%.
Kontrak berjangka di pasar saham Eropa berisiko mengalami upaya rebound setelah penghentian mendadak kemarin.
BTP 10 (AT 3%) DAN BIENNIAL (LEBIH DARI 1%) DI BAWAH KEBAKARAN
Hari dengan ketegangan yang kuat di pasar utang, di bawah tekanan berbagai faktor negatif: memburuknya hubungan antara Amerika Serikat dan Tiongkok, lelang jangka menengah-panjang di Perancis dan Spanyol, tekanan pada Zona Euro dari penjualan obligasi Jepang dana, pengembalian yang lambat ke basis. Yang terpenting, di tengah perdagangan yang sepi, ketidakpastian gambaran politik dalam negeri menjadi pemicunya
Spread naik menjadi 252 basis poin setelah keputusan Bank of England, tertinggi sejak 28 Juni, akselerasi tajam dari 231 pada penutupan kemarin, sementara imbal hasil 3-tahun telah mencapai batas atas 2,97%. tertinggi sejak pertengahan Juni.
Tingkat suku bunga 2 tahun, yang telah mencapai maksimum 1,03%, juga turun dari level tertinggi sesi ini, lagi-lagi pada puncaknya sejak bulan Juni. Selisih dengan Jerman juga terjadi pada segmen 2 tahun, yang mencapai 162 basis poin, tertinggi sejak awal Juli.
SPREAD MENGHANCURKAN EFEK KREDIT
Fluktuasi spread yang besar terutama tercermin dalam penjualan sekuritas perbankan (indeks sektor ini -3,6% versus -1,7% Stoxx Eropa).
Di antara Bpm Banco terburuk (-4,6%) pada malam triwulanan; Unicredit menjual 4,3%, Intesa 3,9% dan Mps sekitar 5%.
Hari kelam juga terjadi pada Poste Italiane, yang kehilangan 5,4%, diakibatkan oleh penurunan rasio solvabilitas Poste Vita karena volatilitas BTP yang tercatat pada kuartal kedua tahun ini.
GOLDMAN: KEMAJUAN DALAM WARISAN RISIKO
Spread 100 basis poin lebih banyak sejak bulan Mei membatalkan kerja besar bank-bank Italia pada paruh pertama tahun ini dalam dua hal: di satu sisi dengan memotong rasio Cet 1, indeks kekuatan modal, di sisi lain dengan membatasi penggalangan dana bersama. Hal ini akan terlihat secara konkrit dengan diterbitkannya laporan triwulanan yang dimulai kemarin dengan Intesa Sanpaolo. Analis Goldman Sachs menuliskannya dalam laporan mendalam tentang bank-bank Italia dan situasi politik. Jika kita hanya memikirkan pengumpulan PIR, tahun lalu sebesar 10 miliar euro, sedangkan pada bulan Juni terhenti pada setengahnya, 2,5 miliar dalam enam bulan pertama. Secara umum, saldo reksa dana pada bulan Juni positif sebesar 9,32 miliar dibandingkan 56,9 miliar pada tahun lalu.
MOBIL SEMBILAN BERKAT TRUMP, FERRARI SPRINT
Penyelamat bagi sektor otomotif datang dari Amerika Serikat pada sore hari (+1,18% indeks sektor setelah pagi hari berada di zona merah). Presiden Trump, terlepas dari konsekuensinya terhadap lingkungan, sedang bersiap untuk membatalkan peraturan California tentang emisi gas buang dan membekukan standar efisiensi bahan bakar dari tahun 2020 hingga 2026. Pemerintah telah menetapkan bahwa pembekuan tindakan Polusi akan meningkatkan konsumsi minyak AS sekitar 500 barel per hari pada tahun 2030.
Proposal tersebut, kata Departemen Perhubungan, akan mengurangi lebih dari 60 miliar dolar biaya (diperkirakan sebesar 319 miliar) yang harus ditanggung oleh General Motors, Ford Motor Co, dan Fiat Chrysler Automobiles hingga tahun 2029 untuk mematuhi aturan yang ditetapkan oleh Departemen Perhubungan. pemerintahan Obama.
Pada tahap akhir, Fiat Chrysler telah memulihkan sekitar dua poin dari kekalahan dan mengembalikan lebih dari 14 euro pada tahap akhir setelah mencetak minimal 13,78 euro.
Dalam reli Ferrari (+4%) setelah kehilangan lebih dari 8% pada hari Rabu. Credit Suisse mengkonfirmasi rekomendasi kinerja yang lebih baik.
EQUITA BOCCIA FERRAGAMO, BUZZI MINIMUM 20 BULAN
Efek Apple pada saham Stm. Dari harga terendah kemarin pagi di 18,35 euro, ditutup pada 18,755 euro, naik 0,8%. Dari awal tahun +5%.
Salvatore Ferragamo mempercepat penurunan sebesar 2,7% pada tahap akhir dan mencapai harga terendah dalam dua tahun terakhir pada 18,95 euro. Equita menurunkan target harga menjadi 19,0 euro dari 19,60 euro, membenarkan rekomendasi negatif Reduce (meringankan posisi). Micaela Le Divelec (sebelumnya Gucci) telah ditunjuk sebagai CEO baru untuk meluncurkan kembali grup tersebut.
Telekomunikasi Italia -1,9%. Wakil Perdana Menteri Di Maio mengatakan kemarin, dalam sidang di hadapan Komisi Transportasi Senat, bahwa pemisahan jaringan tidak boleh menjadi "paket" yang diberikan kepada Italia.
Buzzi termasuk di antara saham-saham unggulan (blue chips) terburuk kemarin: penurunannya semakin cepat setelah pengumuman semesteran, dengan harga mencapai titik terendah sejak November 2016 di 17,84 euro.
DIASORIN -8,5%, PANDUAN RENDAH
Diasorin turun tajam (-8,55%) setelah manajemen merevisi panduan pendapatannya ke bawah karena penurunan volume penjualan tes vitamin D di Amerika Serikat.
Ascopiave -5,23%: Kepler Cheuvreux menurunkan peringkatnya menjadi bertahan.
