Manuver pada harga minyak dan Jepang secara global. Mandi air dingin, sebagian tidak terduga: Bank-bank Italia terkena peringatan Moody. Banyak variabel memperumit cakrawala pasar keuangan, yang sangat berhati-hati menunggu indikasi yang lebih tepat dari bank sentral.
Tokyo, cemas menunggu keputusan yang akan diambil BoJ pada pertemuan Kamis, kehilangan lebih dari satu poin persentase pagi ini, dengan perdagangan yen di 111,06 melawan dolar: pasar tidak percaya bahwa bank sentral dapat membalikkan tren dengan suku bunga manuver. Hong Kong dan Shanghai juga turun +0,1%. Laba perusahaan milik negara turun 13,8% di kuartal pertama.
Wall Street menahan diri di bawah tekanan dari data pasar perumahan dan minyak mentah yang lemah. Indeks S&P500 ditutup turun 0,18%, Dow Jones 0,15% dan Nasdaq 0,21%. Menjelang pertemuan FOMC, bahkan "elang" terkenal seperti Eric Rosengren dari Fed Boston menyerah: "Kami tidak dapat melanjutkan ekspektasi pasar yang begitu kuat."
THE APPLE TUTUP DENGAN JERMAN BESAR, GOLDMAN SACHS DIBUKA UNTUK PELANGGAN MURAH
Sorotan pada Apple menunggu data untuk kuartal pertama (-0,9%), dari mana penurunan pertama dalam penjualan iPhone akan muncul. Perusahaan telah menunda pengumuman, yang semula dijadwalkan hari ini, menjadi satu hari. Handelsblatt Jerman menulis bahwa kolaborasi Apple dengan beberapa pabrikan mobil Jerman telah terputus. Apple telah memutuskan untuk melanjutkan pembuatan iCar dengan raksasa komponen Magna. Pecahnya akan terjadi pada siapa yang harus memegang kepemilikan data proyek: tampaknya Apple keras kepala ingin menyimpannya hanya di gudang virtual iCloud-nya.
Revolusi kecil di Goldman Sachs: broker, yang sejauh ini mencadangkan layanannya untuk pelanggan super kaya, telah membuka pintunya ke akun online yang lebih murah. Satu dolar akan cukup untuk merasakan sensasi menjadi nasabah bank paling eksklusif. Yang juga patut diperhatikan adalah tawaran Gannett ("Usa Today") untuk pembelian "Chicago Tribune" dan "Los Angeles Times": 815 juta dolar.
Minyak jenis Brent naik menjadi 44,93 dolar (+1%), sementara rencana Saudi untuk membebaskan ekonomi dari minyak mentah mulai terbentuk.
5% DARI ARAMCO DI PASAR DALAM TAHUN INI: BERNILAI 5 KALI LIPAT EXXON
Perubahan zaman mengguncang cakrawala minyak. Pangeran Saudi Mohamed bin Salman mempresentasikan rencana "Arab 2030" yang menyediakan pembentukan dana 3 triliun dolar untuk membebaskan ekonomi dari ketergantungan pada minyak mentah. Untuk tujuan ini, 5% dari Aramco, raksasa minyak mentah bernilai tidak kurang dari 2 triliun dolar, lima kali lipat dari Exxon, akan ditawarkan sebagai langkah pertama dalam tahun ini. Program tersebut membayangkan reformasi radikal, juga untuk keuntungan perempuan yang, bagaimanapun, sementara itu, tetap dilarang memiliki surat izin mengemudi.
Namun minyak tetap menjadi senjata strategis utama untuk saat ini. Bloomberg melaporkan bahwa produksi minyak Iran telah meningkat ke level tertinggi sejak 2012. Badan yang sama melaporkan bahwa Arab Saudi bergerak maju dengan investasi untuk pengembangan ladang Shaybah, sebuah komitmen yang seharusnya memungkinkan negara untuk mempertahankan produksi sekitar 12 juta barel. sehari minyak, dengan cara ini tidak kehilangan pangsa pasar.
BERAT AUSTRIA PADA BTP. LELANG TREASURY DILAKUKAN HARI INI
Keberhasilan sayap kanan di Austria telah menyebabkan ketegangan di pasar utang zona euro. Dalam sesi dengan volume "rendah tapi tidak terlalu rendah" di pasar Italia untuk liburan 25 April, kurs BTP 1,50 tahun diperdagangkan di area 1,53%, dengan puncak pagi ini sebesar 0,27%, tertinggi sejak akhir Februari; Bund 130 tahun naik tipis menjadi XNUMX%, tertinggi lima minggu. Spread Btp/Bund telah meningkat hingga XNUMX poin.
Lelang akhir bulan dimulai hari ini. Departemen Keuangan menawarkan 2024 Btpei dengan jumlah hingga 750 juta; besok akan menjadi pergantian 6 miliar Bot setiap enam bulan. Terakhir, Kamis akan ditutup dengan 7,75 miliar Ccteu baru Juli 2023 dan BTP 5 dan 10 tahun. Bulan ini tidak ada penempatan Ctz.
EFEK MOODY DI PIAZZA AFARI: -1,5%
Bursa saham Eropa lemah kemarin: Ifo Jerman lebih buruk dari yang diharapkan, pasar Uni Eropa menahan menunggu indikasi dari Fed. Paris turun 0,5%, Frankfurt sebesar 0,8%, begitu pula London. Madrid -1,01% Futures pagi ini menandakan sedikit kenaikan untuk bursa saham utama.
Piazza Affari sekali lagi mengangkat bagian belakang bursa saham Eropa. Indeks Ftse Mib menutup sesi turun (-1,52% menjadi 18.403 poin), tepat di atas posisi terendah hari ini (18.332) jauh di bawah level tertinggi 18.744.
AGENSI: DENGAN ATLANTE, TERLALU BANYAK RISIKO UNTUK UNICREDIT DAN INTESA
Sekali lagi nasib pasar saham Italia bergandengan tangan dengan peristiwa di sektor perbankan. Moody menyalakan sekeringnya. Perusahaan pemeringkat telah mengirimkan peringatan: institusi yang telah memasukkan uang ke dana Atlante berisiko dihukum karena dana tersebut akan diminta untuk berlangganan saham di bank yang berisiko resolusi. Agensi juga menunjukkan bahwa pembelian sekuritas junior yang diterbitkan terhadap pinjaman bermasalah adalah aktivitas yang sangat berisiko karena obligasi ini praktis tidak memiliki pasar.
UniCredit (-5,3%) berakhir di garis bidik: menurut Moody's bank berisiko jatuh di bawah level minimum Common Equity Tier 1 yang disyaratkan oleh ECB: 10,73%, tepat di atas 10% yang disyaratkan oleh ECB. Investasi di Atlante mewakili 0,26% dari aset tertimbang menurut risiko yang didukung oleh Unicredit.
Intesa (-2,7.%), Monte Paschi (-3%) dan Banco Popolare (-3,4%) juga diserang. Ubi Banca (-5%), Mediobanca (-4%) dan Banca Carige (-5%) lebih buruk. Indeks Stoxx bank-bank Eropa menandai kerugian lebih dari 3%. Laba sub-dana itu 34% lebih rendah dibandingkan tahun 2007, tahun lalu sebelum krisis.
Di Milan, perusahaan manajemen aset juga turun: Azimut -1,7% dan Banca Mediolanum -2,3%. Poste Italiane ditutup di wilayah positif (+0,08%) di mana Mediobanca Securities mengonfirmasi pandangan positifnya (mengungguli, target harga di 8,5 euro).
TELECOM THUD, UTILITIES LEMAH
Desas-desus tentang pertukaran kepemilikan saham yang akan datang dengan Cassa Depositi e Prestiti tidak berjalan dengan baik untuk Telecom Italia (-4,36%): saham di Telecom Italia Sparkle bertentangan dengan kendali Metroweb. TLC Eropa juga terbebani oleh kemungkinan penolakan dari otoritas Antimonopoli Uni Eropa atas tawaran 10,3 miliar pound oleh Hutchison Holdings (pemilik 3) untuk operator seluler Inggris 02, yang dikendalikan oleh Telefonica.
Di antara utilitas, A2A -1,7%. Enel (-0,6%) tidak menderita akibat runtuhnya EDF di Paris: raksasa listrik Prancis telah mengumumkan peningkatan modal sekitar 4 miliar euro, yang akan dilaksanakan pada akhir 2016, serta biaya baru- rencana pemotongan hingga satu miliar pada tahun 2019.
TENARIS MATI: UNTUK CREDIT SUISSE SEKARANG DIJUAL
Di antara perusahaan minyak, Tenaris melambat (-2,9%) sambil menunggu publikasi hasil untuk kuartal pertama, yang dijadwalkan besok: Banca Akros bagaimanapun telah menaikkan target harga dari 10,5 euro menjadi 13 euro, mengkonfirmasi peringkat akumulasi. Sebaliknya, waktunya telah tiba bagi Credit Suisse untuk mengambil keuntungan setelah reli (+10% dari awal tahun, +45% dari posisi terendah pertengahan Februari). Pialang Swiss memotong peringkat Berkinerja Buruk dari Netral sambil mempertahankan harga target tidak berubah pada 9 euro. Eni -1%, Saipem +1,7%.
JUVENTUS, BINTANG NYATA DARI KELOMPOK AGNELLI
Cnh Industrial juga berkinerja buruk (-3,12% menjadi 6,37 euro), dihukum dengan pelepasan kupon sebesar 0,13 euro per saham. Menjelang triwulan, Fiat Chrysler ditutup pada +0,56% setelah membatalkan penurunan di pagi hari menyusul pengumuman penarikan kembali 1,1 juta mobil di Amerika Utara karena masalah teknis.
Analis mengharapkan indikasi positif pada margin berkat wilayah Amerika Utara dan Timur Tengah. Pada tanggal 15 Maret, Marchionne sendiri yang meyakinkan pasar pada akun untuk kuartal pertama, menekankan bahwa "mereka sejalan dengan perkiraan". Kemajuan Juventus menonjol di tim Exor: +1,6% setelah penaklukan kejuaraan kelima berturut-turut.
