Momok nuklir dan datangnya sanksi baru, dalam perang yang ujungnya belum terlihat, melumpuhkan bursa saham Eropa dan menentukan awal negatif Wall Street.
Saat Rusia meluncurkan serangan baru terhadap Ukraina dan mengambil kendali Pembangkit listrik tenaga nuklir Zaporizhzhia, yang terbesar di Eropa, investor melarikan diri dari ekuitas dan dengan cepat mencari aset yang mendukung uang mereka seperti emas, T-Bonds dan Bunds, dolar. Sedangkan sanksi (dan yang sedang disiapkan) menyebabkan harga bahan baku meroket: gas, minyak, gandum.
Pasar awalnya ditakuti oleh kebakaran yang terjadi di gedung yang digunakan untuk melatih personel PLTN dan meskipun api telah padam dan pabrik tidak tersentuh api, iklim di pasar menjadi tenang semakin pijar.
Bursa saham terjun bebas: paling rendah selama setahun
Minggu berakhir seperti ini dengan cara terburuk Piazza Affari, yang menghasilkan 6,24 dan anjlok ke 22.464 poin, di akhir sesi dengan Telecom dan bank terjun bebas. Sejak perang dimulai, pasar saham utama Milan telah kehilangan lebih dari 10%.
Gambarannya tidak lebih baik di seluruh Eropa, di mana daftarnya jatuh ke level terendah selama setahun, terutama dibebani oleh sekuritas lembaga kredit dan sektor otomotif. Indeks volatilitas di kawasan euro naik menjadi 45 poin untuk pertama kalinya sejak Juni 2020. Foto terakhir melihat Paris kehilangan 4,97%, oleh karena itu Amsterdam -4,78% Frankfurt -4,39% Madrid -3,68% London -3,59%.
Moskow ditutup untuk rekor hari kelima berturut-turut dan diperkirakan tidak akan dibuka kembali sebelum 8 Maret. Sementara itu, setelah penurunan peringkat oleh Fitch dan Moody's, S&P juga memangkas peringkatnya, yang saat ini menilai Rusia sebagai “CCC-“, disimpan di CreditWatch Negative, untuk meningkatnya risiko gagal bayar.
Situasi, antara lain, tampaknya akan memburuk untuk ekonomi Rusia, tetapi juga untuk seluruh dunia, setelah pertemuan para menteri luar negeri G7 mengungkapkan bahwa perlu untuk memperketat sanksi terhadap Moskow. Dan Putin memperingatkan: "Jika Anda melakukannya, situasinya akan menjadi lebih buruk."
Tekanan juga tumbuh di AS dan Inggris untuk secara langsung menghantam sektor minyak dan gas Rusia untuk mencegah pendapatan ekspor mengimbangi, bahkan sebagian, kerusakan akibat sanksi yang telah diputuskan sejauh ini. Ini adalah subjek yang sangat rumit untuk separuh Eropa dan khususnya untuk Italia, yang sangat bergantung pada persediaan ini.
Piazza Affari dengan jersey sangat hitam
Gambaran global membengkokkan Piazza Affari, yang paling banyak kehilangan. telekomunikasi, setelah pemukulan kemarin, turun lebih jauh 15,56% mencapai titik terendah sepanjang masa.
Bank juga telah dijual dengan kedua tangan, mulai dari Unicredit, -14,6%, yang paling terekspos ke pasar Rusia. Anggarannya berat untuk Bper -10,58%; intesa -9,01%; Bank bpm -8,68%; Mediobanca -8,4%. Juga di antara sepuluh blue chips terburuk hari ini Unipol -8,23%; Iveco -7,85%; Banca Generali -7,74%; bintang -7,61%.
Di Ftse Mib bahkan tidak ada satu tindakan pun dengan tanda tambah.
Dari keranjang utama, keuntungan terus naik Gas Ditambah, -19,71%.
Pasar saham jatuh bebas: bahan baku meroket
Kronik harga bahan baku memiliki tanda dan tenor yang sama sekali berbeda.
Terbang lebih tinggi dan lebih tinggi gas, yang memperbarui nilai rekor di Eropa. Di platform TTF, kontrak yang berakhir pada April naik menjadi 202,4 euro per megawatt jam, naik 25,8% dibandingkan penutupan kemarin. Batas waktu Mei dipindahkan dengan jumlah yang sama menjadi 196 euro per megawatt jam. Kemarin, harga menyentuh level 200 euro, sekarang ditembus dengan terus memburuknya krisis Ukraina.
Itu meningkat lebih jauh minyak, didorong oleh kekhawatiran kemungkinan blokade ekspor Rusia yang akan mengkompensasi kembalinya pasokan Iran jika terjadi kesepakatan dengan Teheran. Moskow adalah pengekspor gabungan minyak mentah dan produk minyak bumi terbesar di dunia.
Kontrak berjangka Brent dan Wti naik: +3,92% untuk yang sebelumnya di 114,79 dolar per barel; +4,5% yang kedua menjadi 112,51 dolar per barel. Periode ini menyaksikan peningkatan kenaikan harga yang tidak terlihat sejak krisis minyak tahun 1974.
Pembelian mengalir keemas: emas spot saat ini diperdagangkan pada 1956,87 dolar per ons, meningkat lebih dari 1%. Mereka juga menerbangkan paladium, platinum, perak. Selama sesi tersebut, gandum mencapai rekor harga 400 euro per ton di bursa saham Paris, naik 38% dalam satu minggu. Jagung Chicago naik 3,31% menjadi $773 per gantang; gandum +6,52% menjadi 1.225,25 dolar per gantang.
Euro bergetar dan harga T-Bonds dan Bunds naik
Situasi ini tidak mendorong pembelian euro, yang jatuh kembali ke level terendah sejak 2020 dan diperdagangkan semakin dekat dengan paritas terhadap dolar, yang sekarang harus "menghabiskan" hanya 1,09 untuk satu mata uang.
Indeks greenback naik hampir 1%.
Banteng, melarikan diri dari ekuitas, mencari perlindungan dalam obligasi. Secara khusus, harga T-bonds dan Bunds naik.
I harga saham AS mereka naik dan menghasilkan turun meskipun laporan pekerjaan yang kuat di bulan Februari yang memberikan lebih banyak argumen bagi Fed untuk menaikkan suku bunga.
Treasury 1,70-tahun menghasilkan 7,53%, turun XNUMX% sejak penutupan kemarin.
Bulan lalu, 678 pekerjaan diciptakan di AS (tidak termasuk sektor pertanian) dengan ekspektasi yang jauh lebih rendah. Pengangguran turun dari 4% menjadi 3,8%, angka terbaik sejak dimulainya pandemi, dibandingkan ekspektasi penurunan menjadi 3,9%. Singkatnya, tampaknya pekerjaan itu tidak menawarkan celah apa pun kepada Jerome Powell, meskipun upah rata-rata per jam tetap tidak berubah.
Di Eropa, imbal hasil obligasi 0,1 tahun kembali negatif (-162%). Sekunder Italia ditutup merah, dengan spread pada 3,71 basis poin (+1,53%) dan tingkat BTP sepuluh tahun sebesar +XNUMX%, tidak berubah dibandingkan dengan hari sebelumnya.
