1. यूरोप में, बड़े पैमाने पर क्रेडिट बैंकों द्वारा वितरित किया जाता है, जिसे पिछले कुछ वर्षों में वित्तीय प्रणाली को पूरी तरह से सुरक्षित बनाने के लिए पूंजी की मजबूती में सुधार जारी रखने के लिए कहा गया है। और उन्होंने ऐसा ही किया।
2. पूंजी में वृद्धि, गैर-रणनीतिक संपत्तियों की बिक्री और बैलेंस शीट (जोखिम भारित संपत्ति) पर जोखिम में कमी के बीच, बैंकों को क्रेडिट को कम करने के लिए मजबूर किया गया है (यदि इसे कम नहीं किया गया है) तो अधिकांश देशों को समर्थन के लिए इसकी आवश्यकता है कमजोर वृद्धि।
3. कमजोर आर्थिक दृष्टिकोण और बहुत कम ब्याज दरों के बीच, बैंकों के पास लागत कम करने के अलावा अपने खातों को बेहतर बनाने के लिए बहुत कम पत्ते हैं। यह क्षेत्र लाभप्रदता संकट में है: कई बैंक हैं (ग्राफ़ के बाईं ओर) जो शेयरधारकों के लिए मूल्य बनाने में असमर्थ हैं। अर्न्स्ट एंड यंग [1] के शोध के अनुसार, यूरोपीय बैंकों को 21% की लागत में कमी की आवश्यकता है, और साथ ही 15% की पूंजी की औसत लागत से मेल खाने के लिए 9,4% की राजस्व वृद्धि की आवश्यकता है। बिल्कुल टहलना नहीं।
4. इसके अलावा, गैर-निष्पादित ऋणों (एनपीएल) की भारी मात्रा में काम को और भी कठिन बना देता है: उनके निपटान के लिए बैंकों को अतिरिक्त बैलेंस शीट नुकसान स्वीकार करने की आवश्यकता होती है।
5. यूरोपीय बैंक का मूल्यांकन वर्तमान में ऐतिहासिक निम्न स्तर पर है, लेकिन जैसा कि हमने बार-बार कहा है, वे अच्छे कारण के लिए हैं।
6. बैंक अर्थव्यवस्था में एक महत्वपूर्ण भूमिका निभाते हैं और यही कारण है कि कई राज्यों ने संकट के दौरान वित्तीय क्षेत्र का समर्थन करने के लिए सार्वजनिक धन (प्रत्यक्ष या अप्रत्यक्ष रूप से) बहुत अधिक खर्च किया है।
इटली ने विनियमों के लचीलेपन का ठीक से उपयोग नहीं किया है और आज वह अधिक कठोर नियमों के संदर्भ में खुद को उन्हीं समस्याओं का सामना कर रहा है: बैंकिंग प्रणाली के समाधान पर नया निर्देश राज्य सहायता के मुद्दे पर सख्त है। कम लाभप्रदता, बैलेंस शीट की नाजुकता और भविष्य के बारे में अनिश्चितता का संयोजन इतालवी बैंकिंग प्रणाली को एक विशेष तरीके से दंडित करता है।
