El precio del petróleo cierra esta mañana en valores no muy alejados de los repuntes de ayer. El Brent baja un 1%, hasta los 68,3 dólares el barril, frente a los valores de cierre (+14,6% hasta los 69,02 dólares) ya a la baja con respecto a los máximos de una sesión "histórica" en la que el crudo registró la mayor variación de su historia con un generoso salto del 20%. Pero la alarma ciertamente no ha disminuido, si bien, gracias a la puesta en marcha de las plantas de reserva y al apoyo de las reservas estratégicas estadounidenses (630 millones de barriles) disponibles para el mes por parte de Donald Trump, el mercado no debería sentir demasiado los efectos. de la repentina caída de la oferta. Riad, confirmando que la situación está bajo control, ha pedido al resto de miembros de la OPEP que no convoquen una reunión extraordinaria y que respeten las cuotas de producción vigentes.
LA CUMBRE DE LA FED AL PRINCIPIO. TRUMP SIGUE EN EL ATAQUE
Sin embargo, las consecuencias del ataque con drones en el corazón de Arabia Saudí van mucho más allá de los daños sufridos por las plantas de Abqaiq, las más importantes del mundo, o por las infraestructuras del distrito de Dhahran, que gestiona cerca del 70 por ciento de las exportaciones saudíes. . Más allá de la amenaza de posibles represalias militares, como subrayó Didier Saint-Georges, miembro del comité de dirección de Carmignac, pesa "la percepción de la extrema vulnerabilidad de la oferta de Riyadh, un elemento que solo puede dañar la confianza del mercado y traducirse en un riesgo prima para los consumidores". En la era de los virus informáticos y los drones, las defensas tradicionales son de poca utilidad.
Un factor adicional de incertidumbre que los banqueros centrales tendrán que valorar, a la espera de la evolución de otros escenarios turbulentos: la votación en Israel pero también la perspectiva de un Brexit cada vez más duro. Los miembros del consejo de la Fed se reunirán en unas horas, acogidos por las nuevas declaraciones de Donald Trump que ya lanza nuevos insultos contra el probable recorte de un cuarto de punto, demasiado tímido a su juicio.
PHILIP LANE (BCE): LOS TIPOS PUEDEN BAJAR DE NUEVO
Sorprendentemente, la ofensiva de las palomas también ha golpeado a Europa. Philip Lane, el economista jefe del BCE muy cercano a Mario Draghi no solo defendió el paquete de medidas presentado la semana pasada, sino que añadió que el banco está dispuesto a recortar aún más el coste del dinero sin excluir, en caso necesario, adoptar tipos negativos. Lane aclaró que hubo un amplio apoyo dentro de la junta para la medida.
La noticia de la salida de Matteo Renzi de la Pd contribuye al clima de incertidumbre, en clave doméstica, una novedad que introduce un elemento de fuerte incertidumbre sobre el rally Btp, ya en frenada a la espera de la maniobra.
La aversión al riesgo está creciendo nuevamente, en beneficio de los bonos. Las salidas a bolsa más exigentes están pagando el precio: no solo la de Aramco, el gigante del crudo saudí, aplazada para una fecha posterior. Pero también la de WeWork, la empresa de espacios de trabajo compartidos que anunció que había aplazado su cotización en la Bolsa estadounidense hasta finales de año. Cola del desplome del interés de las operadoras: en enero Softbank, el principal accionista, había inyectado nuevos fondos por valor de unos 50 millones de dólares. Hoy, por el contrario, los bancos de inversión no pasan de una estimación de 15 millones de dólares.
EE.UU. Y JAPÓN, ENTENDIMIENTO EN COMERCIO PERO NO EN AUTOS
En este contexto, los mercados asiáticos marcan época.
La Bolsa de Valores de Japón, cerrada ayer, está a la par en la sesión final. Ayer, la Casa Blanca comunicó al Congreso que Estados Unidos y Japón están a punto de firmar un acuerdo para la regulación parcial del comercio, pero el acuerdo debe limitarse a los productos básicos agrícolas y la gestión de patentes sobre tecnologías digitales. Así queda fuera el expediente más delicado, el del coche que ni siquiera ha sido tocado.
Las bolsas de valores chinas también fueron débiles: el Hang Seng de Hong Kong perdió un 1%, el CSI 300 de las listas de Shanghai y Shenzhen perdió un 0,9%. Las negociaciones sobre los aranceles se reanudarán en Washington el jueves, pero tanto Pekín como el personal de la Casa Blanca no ven resultados concretos a corto plazo.
La Bolsa de Valores de Corea del Sur está a la par.
El tipo de cambio dólar yen es 108,2 esta mañana, sin cambios desde ayer. El renminbi de China, a 7,088 frente al dólar, se debilita después de tres días de apreciación.
EN WALL STREET ABAJO LOS CRUCEROS, LAS ARMAS SE ALZAN
Wall Street también estuvo anoche en números rojos: -0,5% del Dow Jones tras ocho sesiones consecutivas al alza. S&P500 -0,3 %, Nasdaq -0,28 %.
Las aerolíneas y los cruceros bajan con fuerza (Carnaval -2,8%). Las acciones de defensa suben: Raytheon +2,8% ha sido promovido por JP Morgan.
El impacto causado por el repunte del petróleo empujó a los mercados hacia los bonos. El bono del Tesoro a 1,82 años cotiza a un rendimiento del 1,90 %, habiendo cerrado la semana pasada en torno al XNUMX %.
Oro sin cambios en 1.498 dólares la onza, +0,7% ayer.
LOS VALORES DE ENERGÍA BRILLAN. SAIPEM +3%
En Wall Street, como en Europa, los valores más efervescentes fueron los de energía. En Piazza Affari Eni +2,3%, Tenaris +3%, Saipem +3%. Sara -0,3%. Los precios altísimos no están ayudando a las refinerías. Además, el apagón de las plantas saudíes no supondrá un mayor uso de las instalaciones del Mediterráneo.
En EE. UU., Devon Energy y Marathon Oil lideran la carrera, ambas con un +12 %. Energía Noble +9%, Corporación Chevron +3,2%.
JOHNSON CERRA LA PUERTA EN LUXEMBURGO
El impacto de los drones obviamente afectó todo el día financiero. Piazza Affari, la más penalizada de la mañana, se fue acercando poco a poco al resto de listas. El índice de Milán -0,96% retrocedió hasta los 21.969 puntos.
Los otros mercados también estaban en números rojos: Fráncfort -0,7%; París -0,94%; Madrid -0,91%; Zúrich -0,91%.
Londres -0,65%. Boris Johnson y Jean-Claude Juncker consideraron "necesario intensificar las conversaciones" sobre el Brexit, anunció Downing Street tras la primera reunión entre el primer ministro británico y el jefe de la Comisión de la UE en Luxemburgo. En realidad, la visita tuvo un final tormentoso. Johnson, desafiado por un grupo de británicos pro-UE, abandonó la reunión con la prensa. El primer ministro de Luxemburgo, Xavier Bettel, dijo que Johnson no ha presentado ninguna propuesta nueva.
El miembro griego del Consejo del BCE, Yannis Stournaras, dijo que esperaba que Christine Lagarde continuara con la línea actual de política monetaria: tasas ultrabajas y estímulo.
PROPAGACIÓN A 132 PUNTOS, BUSINESS PLACE PIERDE UN PUNTO
El secundario italiano se recuperó al cierre, en línea con el comportamiento del papel más sólido, en línea con el renovado apetito por activos refugio tras los ataques contra instalaciones petroleras en Arabia Saudí y los decepcionantes datos chinos.
La rentabilidad del bono italiano a 0,84 años se detiene en el +132% y el diferencial con el Bund se reduce hasta los 0,97 puntos básicos (-XNUMX%).
En julio, sin embargo, la deuda pública italiana alcanzó un nuevo récord, alcanzando los 2.409,9 mil millones (23,5 mil millones más que en junio).
En la Eurozona, cabe destacar Portugal, que superó al resto del sector después de que S&P Global mejorara su perspectiva de estable a positiva durante el fin de semana, dejando su calificación sin cambios en 'BBB'.
BENETTON DESPIDE A CASTELLUCI
Continúa el vía crucis de Atlantia en Piazza Affari (-7,84%). En la reunión prevista para esta tarde están en el orden del día las "comunicaciones del director general". Unas palabras que preludian la dimisión del director general Giovanni Castellucci según lo ya decidido por la empresa matriz Edizione Holding.
Mientras tanto, la compañía ha decidido lanzar de inmediato una auditoría, que será realizada por una "empresa internacional líder", para verificar la correcta aplicación de los procedimientos de la empresa.
La decisión se produce después de que tres empleados de dos filiales del grupo de infraestructuras fueran detenidos el viernes, acusados de presuntamente falsear informes sobre la seguridad de unos viaductos, en el marco de una investigación paralela a la del derrumbe del puente Morandi en Génova.
El consejo de administración del grupo ha nombrado a Tiziano Ceccarini como nuevo director financiero, con efectos a partir del XNUMX de octubre.
LA JUVENTUS SUFRE, ELLIOT SE UNE A CNH CON EL 3%
Entre las peores fichas azules de la lista de la Juventus: -2,9% a 1,3970 euros. Los motivos son varios: la expectativa de una fuerte pérdida trimestral (y un aumento importante de la deuda), el paso semifalso en la liga en vísperas del debut en la Champions con un equipo diezmado por las lesiones.
Elliot Partners anunció la entrada con una participación del 3% en el capital de CNH Industrial (+0,25%). El fondo (accionista en Tim, Ansaldo Sts y accionista de control en AC Milan) tiene como objetivo aprovechar la escisión entre Iveco y la maquinaria agrícola y de movimiento de tierras.
Los bancos también están en números rojos: Unicredit -1,71%, Banco Bpm -1,28%. Bper (+0,27%) va en contra de la tendencia.
SALINI AVANZA GRACIAS A TEXAS
Día positivo para Salini Impregilo, que el pasado viernes se adjudicó un maxicontrato por un valor aproximado de 20 millones de dólares para el diseño y construcción del tren de alta velocidad en Texas.
Banca Imi confirmó la sentencia de compra de Sesa (+3,83% a 38 euros), elevando el precio objetivo a 48,3 euros desde 39 euros.
