PARA QUE LOS BANCOS CENTRALES DESPIERTEN A LAS BOLSAS DE VALORES
Nunca más otro Lehman Brothers. Los bancos centrales han elegido el tercer aniversario del default del banco estadounidense, decretado el 15 de septiembre de 2008, para enviar un mensaje preciso a los mercados financieros. Justo antes de las 16 horas de ayer (10 horas en Wall Street) el BCE anunció que, en concierto con los bancos centrales británico, japonés y suizo, inyectará liquidez en dólares en tres ocasiones distintas, el 12 de octubre, el 9 de noviembre y el 7 de diciembre próximos. La moneda, destinada a los bancos europeos que la soliciten, estará garantizada por la Reserva Federal. Se evita así el riesgo de una crisis de liquidez que se había hecho tangible tras la noticia de que en las últimas semanas el BCE había tenido que suministrar más de mil millones de dólares a los bancos sin moneda estadounidense en dos ocasiones. Por la noche, el presidente del BCE, Jean-Claude Trichet, subrayó cómo la decisión demuestra "la unidad de propósito de los banqueros centrales" y advirtió sobre nuevos shocks sistémicos que podrían provenir del sector no bancario, es decir, de una financiación más especulativa. . La cooperación entre bancos es una excelente noticia para los mercados, que ahora también esperan gestos similares de la política. La cita es para esta mañana en Polonia, donde Ecofin recibirá a un invitado especial: el secretario del Tesoro de Estados Unidos, Tim Geithner. Mientras tanto, las bolsas de valores finalmente brindaron en casi todas partes.
TODA ASIA BRINDA AL TORO: TOKIO +2,1%
DESDE SINGAPUR OK HASTA LA OPV DEL MANCHESTER UNITED
Los mercados asiáticos, desde Tokio hasta Shanghái, reprodujeron fielmente la tendencia de las listas americana y europea. El índice Nikkei 225 sube en Tokio un 2%, el Hang Seng de Hong Kong lo hace aún mejor. También en el Lejano Oriente fueron las acciones del sector financiero las que tiraron de la carrera: Mitsubishi Financial fue la mejor acción con un salto del 3,8%. Singapur, por su parte, ha anunciado que ha dado el visto bueno en un tiempo récord (la solicitud se presentó el pasado 18 de agosto) a la salida a bolsa del Manchester United. La oferta, coordinada por JP Morgan y Morgan Stanley, contempla la oferta de valores, dos tercios de los cuales son acciones preferenciales con derecho a doble dividendo, por un monto de mil millones de dólares.
LOS BANCOS EUFORICOS TAMBIÉN EN LAS PLAZAS DE EE.UU.
WALL STREET APUESTA POR EL PRÓXIMO FOMC
Los bancos centrales también dieron alas a Wall Street: el Dow Jones cerró la sesión en un +1,66%, el S&P subió un 1,72%, el Nasdaq un 1,34%. También en el mercado americano, a la par de Europa, la carrera la lideraron los bancos: JP Morgan y Bank of America lograron una subida del 3,3%. El optimismo de los mercados estadounidenses tras la intervención también está ligado a la esperanza de que la próxima reunión del FOMC, prevista para los días 20 y 21 de septiembre, implemente diversas medidas enérgicas a favor de la economía estadounidense. Es difícil, señala, que la Fed ensanche la bolsa en beneficio de Europa descuidando la economía estadounidense que, como se desprende de los datos macro de ayer (aumento de las solicitudes de subvenciones, ralentización de la producción manufacturera en Nueva York, etc. ) sigue siendo débil. Varios economistas, entre ellos Michael Feroli de JP Morgan, dan por hecho el inicio de la Operación Twist, es decir, compras en la parte larga de la curva de Bonos (15 y 30 años) con el objetivo de aumentar la duración media de 2650 millones de Bonos en circulación hoy.
LA MEDALLA DE ORO DEL LEVANTE ES PARA INTESA (+10,3%)
POR ANSALDO BREDA SALE LA OFERTA DE ALSTOM
No se permitirá que Grecia entre en mora y los bancos europeos no carecerán de fondos en dólares. Estos son los motores que impulsaron los mercados bursátiles europeos en la actualidad. Tras el anuncio de la intervención de los bancos centrales, las bolsas han puesto el turbo, impulsadas por el fuerte crecimiento del sector bancario. Piazza Affari también se dejó llevar por el renovado entusiasmo: el Ftse Mib cerró la sesión con una subida del 3,56% hasta los 14.642 puntos, mientras que el Ftse All Share ganó un +3,18% hasta los 15.488 puntos. Numerosas acciones bancarias fueron suspendidas debido a los aumentos excesivos durante el día. Intesa Sanpaolo cerró con un +10,27% a 1,052 euros, seguida de Unicredit (+6,90% a 0,755 euros) en el ranking de las mejores acciones del Ftse Mib. Fiat también lo hizo bien (+5,17% a 4,106 euros), que siguió la buena tendencia del sector automovilístico europeo desde el inicio de la sesión. La empresa matriz Exor se movió tras Fiat (+4,93% a 15,31 euros). Segunda sesión consecutiva con un marcado signo positivo para Stmicroelectronics, que cierra la sesión con una subida del 4,26% a 4,998 euros. Se disparó una toma de beneficios sobre Finmeccanica (-0,38% a 5,24 euros), que ayer había logrado un incremento de más del 10 por ciento. Mientras tanto, aparece el interés de Alstom en AnsaldoBreda.
GEITHNER: EUROPA, MULTIPLICA LOS RECURSOS DEL FONDO
EL HALCÓN JURGEN STARK: CÓMO LA UE irá al fondo
Después de los banqueros, le toca a los políticos. La oportunidad de medir el grado de cohesión de los ministros de Finanzas de la UE comenzará en unas pocas horas. De hecho, la cumbre informal de Ecofin se llevará a cabo en Wroclaw y será organizada por el secretario del Tesoro de EE. UU., Timothy Geithner. La suya no es una simple visita de cortesía. Geithner, de hecho, pretende presionar a los gobiernos de la eurozona para que aumenten los recursos disponibles para el fondo de rescate para evitar el riesgo de impago de Grecia y los demás Piigs. Geithner, en particular, aconsejará a los europeos que imiten la estrategia estadounidense utilizada para hacer frente a la emergencia de las hipotecas subprime: gracias al programa Talf, la Reserva Federal de Nueva York pudo movilizar 200 millones en recursos con un efecto de apalancamiento de 1 a 440. La misma lógica, aplicada al fondo de rescate de XNUMX XNUMX millones de euros, podría dotar a la zona del euro de los medios necesarios para apoyar a todos los países en dificultades. Es difícil predecir el eventual éxito de la propuesta de Geithner. Ciertamente, los halcones alemanes seguirán dando batalla, dentro y fuera del BCE. Ayer el miembro saliente del banco, Juergen Stark, habló por primera vez desde su salida de la dirección del BCE. “A corto plazo -dijo entre otras cosas- ciertas operaciones de apoyo pueden provocar un efecto benéfico momentáneo en países enfermos. Pero, a la larga, esta política corre el riesgo de poner en peligro la existencia misma de la moneda y de la Unión Europea”.
MIENTRAS TANTO EN UBS, FALCO WEBER ESPERA EL JUEGO
DESCUBIERTO EL "AGUJERO" DE UN COMERCIANTE POR 2 MIL MILLONES
Mientras tanto, el dinero malo espera al reconocido líder de los halcones: Axel Weber, exgobernador del Bundesbank, en ese cargo la alternativa más peligrosa de los últimos meses a la candidatura de Mario Draghi a la presidencia del BCE. Weber, sorprendentemente, fue elegido en los últimos meses para suceder a Kaspar Villiger como presidente de UBS. En esa capacidad tendrá que lidiar con las consecuencias de los hechos de Kweku Adoboli, un comerciante de 31 años de la sucursal londinense del banco cuya existencia hasta hace poco desconocía Weber. Pero Adobolu, ghanés de origen, brillante licenciado en informática por la Universidad de Nottingham, fue detenido por Scotland Yard acusado de haber provocado un agujero de dos mil millones con "operaciones ilícitas" sin el conocimiento del banco. Se repite el guión del caso Kerviel que dio lugar a las peripecias de Société Générale. Al menos, esa es la opinión de las Bolsas que ayer castigaron a UBS con una caída del 9%.
JOHN MACK DEJA LA GUÍA DE MORGAN STANLEY
DESDE 2009 LA CAPITALIZACIÓN DE 70 A 31 MIL MILLONES
Sale a escena uno de los banqueros más poderosos y famosos de las finanzas globales: John Mack, presidente de Morgan Stanley, que salió ileso de los desastres de la crisis post Lehman Brothers, dejará su cargo a finales de año para el actual Director ejecutivo, James Gorman. El balance de Mack, sexto hijo de un emigrante libanés, no es de los más emocionantes, si se mira en Bolsa. Las acciones de Morgan Stanley han perdido el 40 por ciento de su valor desde el 31,4 de enero. La capitalización es igual a 70 mil millones de dólares contra 2009 mil millones a principios de XNUMX.
EDISON, ACUERDO PARA APLAZAR EL ACUERDO
LODOZUCCOLI SE ADELANTA. Y ENTENDER
La próxima semana será una semana calurosa para la reorganización de Edison: el llamado Lodo Zuccoli será presentado oficialmente a los consejos de administración y supervisión de A2A con vistas a la nueva cumbre, el viernes 23 de septiembre, entre el Ministro de Desarrollo Económico, Paolo Romani y el número uno de Edf Henri Proglio para discutir la reorganización del Foro Buonaparte. Mientras tanto, el acuerdo para posponer la expiración de los acuerdos entre Delmi y la francesa Edf fue ratificado in extremis por la junta directiva de A2A ayer. La mesa que duró más de tres horas abordó las propuestas sobre la mesa: por un lado, la ya conocida que prevé Edf con mayoría absoluta en Edison, los accionistas italianos en minoría y el desempaque de Edipower entre los distintos accionistas. Por otro lado, también se perfila la del presidente del consejo de administración, Giuliano Zuccoli, con el consentimiento del Ministerio de Fomento y la probable dirección de Intesa Sanpaolo (Corrado Passera se reunió con el alcalde de Milán Giuliano Pisapia en el Palazzo Marino) , que prevé que Edison pase íntegramente a los franceses, pero que las 9 plantas de Edipower, de las que Edison controla el 50%, pasen a ser todas italianas.
CONTINUA LA LARGA MARCHA DE CALTAGIRONE
LA PARTICIPACIÓN EN ACEA SUBE DEL 15 AL 16%
Francesco Gaetano Caltagirone redujo su participación en Acea hasta el 16,05% desde el 15,02% anterior tras las compras de agosto. El empresario romano lo comunicó en una nota, enumerando las compras realizadas entre el 2 y el 30 de agosto en un comunicado interno de trato. El valor total de las compras fue de aproximadamente 12 millones de euros.
FACEBOOK APLAZA EL LISTADO POR UN AÑO
EMPLEADOS "DISTRACTADOS" POR LAS PRÓXIMAS GANANCIAS
Habrá que esperar un poco más para la cotización más esperada por los inversores estadounidenses. Contrariamente a los anuncios iniciales, la salida a bolsa de Facebook, que podría recaudar más de 66 millones de dólares, llegará a finales de 2012 y no en la primavera del próximo año. Según el Financial Times, el fundador y CEO, Mark Zuckerberg, quiere que el personal se concentre en el producto y no en los posibles ingresos de una colocación en la bolsa de valores. La salida a bolsa, que será una de las más grandes del mundo con Facebook valorada en 66,5 millones de dólares, podría producirse -según informa el Financial Times, citando algunas fuentes- después de septiembre de 2012. “No tienen prisa. No necesitan dinero y es más fácil concentrarse cuando estás en privado. Facebook aterrizará en la bolsa de valores cuando esté listo, no antes”, destaca Lise Buyer, consultora de Google en el proceso de salida a bolsa.
