Colapso vertical de la hipotecas en italia. en los desembolsos del primer trimestre de 2012 se reducen prácticamente a la mitad: -47% anual. Así se desprende de la trigésima segunda edición del Observatorio del crédito minorista creado por Assofin, Crif y Prometeia.
En 2011, los flujos de nuevas hipotecas para la adquisición de viviendas cayeron un 9,1% respecto al año anterior. Pero es sobre todo el resto de hipotecas (por reestructuración, liquidez, consolidación de deuda, subrogación y reposición) las que sufren el descenso neto: tras la - 24,9% de 2011, en los tres primeros meses de 2012 la contracción fue del 80% comparado con el mismo período del 2011.
A partir de la segunda mitad de 2011, el mercado hipotecario de viviendas “presentó una progresiva ralentización -se lee en el informe-, reflejando el empeoramiento tanto del clima de confianza como de las perspectivas del mercado inmobiliario residencial. El aumento de los tipos de interés aplicados a los nuevos contratos también puede haber contribuido a desincentivar la solicitud de préstamos para la vivienda".
La máxima cautela en las políticas de oferta y comportamiento de los hogares también la demuestra la “baja cuota de hipotecas con Loan to Value ratio, superior al 80% del inmueble financiado, que en 2011 supuso apenas un 5% del total de flujos tras el 11% alcanzado en el período anterior a la crisis y por el aumento de la proporción de nuevas hipotecas con una duración de más de 26 años (equivalente al 42% del total)”.
Además, el clima de incertidumbre ha llevado a los hogares a optar por soluciones y fórmulas que les protejan de futuras subidas de tipos. La participación de las hipotecas de tasa mixta y de tasa fija está aumentando (ambas al 27% en los tres primeros meses de 2012). Sin embargo, aproximadamente el 50% del total de desembolsos en 2011 y el 46% en el primer trimestre de 2012 aún están estipulados a tasa variable, favorecidos por las tasas de mercado de referencia que se mantuvieron en niveles bajos.
