BOLSAS DE VALORES RAÍZ PARA BANCOS CENTRALES. LA TESORERÍA SE LLENA: 66% DE LOS FONDOS DE 2012 YA RECAUDADOS
Asia no es una excepción. Desde Tokio +0,52% a Hong Kong +0,86% pasando por Seúl +1,5%, crecen las expectativas por las decisiones de la Fed y Mario Draghi. Las acciones de Wal Street son más cautelosas, lastradas por la incertidumbre de los datos de desempleo publicados el jueves: el Dow Jones -0,02% y S&P -0,05% casi sin cambios, el Nasdaq baja -0,41%. Es el propio Barack Obama quien lanza la advertencia: "No creo que los europeos dejen que su moneda única se desmorone, pero para evitarlo deben dar algunos pasos decisivos".
Mientras tanto en Europa hay un aire de euforia, quizás demasiada euforia. Piazza Affari galopa, con una subida del 2,8% en el índice FtseMib.
Las demás Bolsas de Valores fueron positivas pero distantes: Londres subió un 1,1%, París +1,2%, Frankfurt +1,2%. La Bolsa de Madrid gana un 2,6%.
Mayor cautela se registra, para ser sincero, sobre la deuda soberana. Ayer por la noche en el mercado secundario, el BTP a diez años cotizaba al 5,99%, desde el 5,91% del viernes por la noche. El diferencial con el Bund está en 461 (+9 puntos básicos).
A los Bonos también les fue bien: la rentabilidad a diez años cayó hasta el 6,51% (desde el 6,65% del viernes) y el diferencial con el Bund alemán se redujo en 10 puntos básicos hasta los 515.
La nota feliz es que el Tesoro archivó ayer un trío exitoso con la colocación de más de 18 mil millones de bonos entre Ctz, BoT y BTp a 5 y 10 años. De esta forma se alcanzó el objetivo del 66% de financiación de 2012, por lo que incluso las reaperturas reservadas a especialistas han mostrado un amplio interés por parte de los operadores. Aún hoy en el medio-largo plazo las tasas han salido en fuerte descenso respecto a la última ronda de junio: el BTP a 5 años se colocó a una tasa más de 50 puntos básicos por debajo, mientras que en el BTP a 10 años la reducción de tasa supera los 20 puntos básicos.
Este es el clima en el que los mercados esperan las decisiones que deberían venir de los dos principales bancos centrales. La Fed dará a conocer su opinión sobre la salud de la economía estadounidense al final de su reunión habitual de dos días del Comité de Política Monetaria (FOMC) el miércoles, y muchos inversores apuestan por un nuevo paquete de estímulo para impulsar un mercado laboral que crea menos puestos de trabajo de los que le gustaría a la Fed. Mientras tanto, la misión de Mario Monti ha comenzado: París, Helsinki, Madrid.
El Consejo de Gobierno del BCE se reunirá el jueves donde Mario Draghi y sus compañeros tendrán que decidir qué medidas prácticas implementar para defender el euro y desmantelar el perverso mecanismo de los diferenciales. El clima, a juzgar por los locales, es más halagüeño de lo esperado.
“El gobierno alemán tiene plena confianza en la independencia de acción del BCE”, dijo Georg Streiter, portavoz adjunto de Angela Merkel, en la rueda de prensa. Para el Gobierno alemán, las compras de bonos del Estado de los países en crisis de la Eurozona por parte del BCE "no son inadmisibles" según los tratados europeos en vigor. Pero el portavoz no mencionó la intervención del ESM en las subastas ni la concesión de la licencia bancaria al propio ESM, sobre la que está pendiente la sentencia del Tribunal Constitucional.
IEl ministro de Finanzas de Alemania, Wolfang Schauble, y el secretario del Tesoro de los Estados Unidos, Timothy Geithner, se reunieron hoy en la isla de Sylt, en el Mar del Norte. Los dos ministros, que mantuvieron una conversación de cerca de una hora, quisieron lanzar un llamamiento a los políticos para que "aprueben y apliquen en todos los sentidos las medidas necesarias para controlar la crisis financiera y de confianza", reza el comunicado al final de la entrevista. que duró alrededor de una hora. Y reafirmaron su deseo, común a todos los países de la eurozona, de ver avances "en la aplicación de una agenda política para la estabilización del mundo y de Europa" para el próximo otoño.
Como siempre, una agencia de calificación se encargará de enfriar los ánimos. S&P's empeoró sus estimaciones del PIB italiano para 2012 y 2013, situándolas en -2,1% y -0,4% respectivamente. Las previsiones para la eurozona también se revisaron a la baja, atribuyendo el empeoramiento del panorama económico continental sobre todo a la reducción simultánea del apalancamiento financiero en el sector público, en los hogares y en el sector bancario.
En Milán y en toda Europa, en tanto, las mejores acciones fueron las de los bancos. El índice europeo Stoxx del sector subió un 3,1% liderado por los bancos italianos: Unicredit ganó 4,5%, Intesa + 6,6% Mediobanca + 4,9% Ubi +3,6%. Fuerte aumento de montepaschi +% 6,5. banco popular aumentó un 6,3%, a pesar del recorte de calificación de Bank of America, que redujo la calificación a neutral da comprar.
general ganó 3,7%, Mediolanum +7,8%. Nueva caída de fondiaria–Sai que con una caída del 28% alcanzó finalmente 1,00 euro, el precio de suscripción de las nuevas acciones. Unipol cae un 13% hasta los 2,01 euros.
A2A logró una subida del 6,9% tras el anuncio de que venderá la filial francesa Coriance con un efecto positivo en la deuda de 160 millones de euros. Entre otras utilidades, Enel aumentó un 3,4%, Terna + 1,2% Atlantia +4,2%. salto de Iren +% 11. TelecomItalia subió un 2,3%. Fuerte aumento de fíat +4,8% con todo el sector del automóvil europeo (Stoxx +2,3%) en la víspera de la reunión del consejo de administración sobre las cuentas trimestrales.
Ayer por la tarde Chrysler anunció datos más que brillantes. De hecho, la filial estadounidense de Lingotto cerró el segundo trimestre de 2012 con un beneficio neto de 436 millones de dólares, un 141% más que los 181 millones del beneficio neto "ajustado" del mismo período de 2011. Deuda industrial, a junio El 30, se redujo a $ 432 millones desde $ 2,1 mil millones hace un año y $ 1,3 mil millones al 31 de marzo. Durante el trimestre se entregaron 630.000 coches a clientes, un 22% más que hace un año (cuando
había sido de 514.000), en línea con los objetivos para todo el año 2012.
Pirelli ganó un 3,7%. Bueno el aceite: Eni aumentó un 1,4%, Tenaris +1,3%. Retroceder por Saipem -1,3% tras el dato del trimestre. Entre los de mediana capitalización, mairetecnimont saltó un 12%.
