Tauro colecciona registros en todas las latitudes. El índice Asia Pacífico (+0,57%) subió esta mañana a su nivel más alto desde 2007, en línea con el nuevo récord histórico en Wall Street del índice S&P 500: 2,488,11. El Dow Jones lo está haciendo aún mejor (+1,19%), de nuevo por encima de los 22 puntos. La Bolsa de Valores de Brasil también celebra un nuevo récord. El índice Bovespa de San Paolo ganó un 1,7% por la apuesta al plan de privatizaciones. Milán no fue la excepción. También en Piazza Affari, el índice Ftse Mib superó los 22 mil puntos, volviendo así a los niveles de diciembre de hace dos años, también gracias a la fuerte aceleración de los datos sobre la producción industrial. Finalmente, los futuros de las bolsas europeas anticipan un aumento del 0,3% para hoy.
En definitiva, el ascenso goza de buena salud, tras superar los huracanes sin demasiados daños mientras que Corea del Norte, de momento, no da demasiado miedo: las sanciones aprobadas anoche por la ONU son más suaves de lo esperado. Así, la presión sobre los activos de refugio se moderó mientras el dólar recuperaba su participación (1,1958 frente al euro). En este escenario ideal para los negocios, los mercados se preparan para presenciar un conflicto sin derramamiento de sangre: esta noche Apple revelará los secretos del iPhone 8, su smartphone de mil dólares. En vísperas de los enemigos de Samsung, se sabe que las reservas para el Galaxy 8, presentado a finales de agosto, están en auge: 2,5 veces mejor que los lanzamientos de modelos anteriores.
El mercado de valores informa buena estabilidad después de la tormenta. El índice Nikkei está al alza en Tokio (+1%). Tanto el índice coreano Kospi como el índice de Shanghái también subieron (+0,2%). Por otro lado, el yuan retrocedió tras las medidas tomadas por las autoridades para frenar la apreciación de la moneda, que alcanzó el viernes un máximo de 21 meses frente al dólar (6,5432). La autorización para que los fondos de inversión occidentales vendan acciones a clientes chinos parece inminente.
Mercados financieros al aire libre en Nueva York: el huracán Irma no pesará mucho en las cuentas de las compañías de seguros. Universal Insurance subió un 12%, Heritage Insurance incluso un 21%. De ahí el salto adelante del sector financiero (+1,74), impulsado por JP Morgan (+2,18%). En Wall Street, ayer enfrascado en la celebración de las víctimas de la tragedia del 11 de septiembre de 2001, el índice Dow Jones cerró en 22,057 puntos, Nasdaq +1,13%.
Crece la expectación por la presentación del nuevo smartphone de Apple (+1,8%). Los analistas están divididos entre los optimistas, convencidos de que las nuevas funciones que ofrece el iPhone 8 (ver vista 3D para la versión dorada) empujarán a Apple hacia el hito de un billón de capitalización. Los escépticos dudan de que haya mucho espacio para un teléfono inteligente de mil dólares.
Teva vuela (+19%) tras el cambio de guardia en la cúpula del líder de genéricos: el nuevo CEO es Kare Schultz. Tesla también causó un gran revuelo (+5,91%) en la ola de noticias de que China está a punto de prohibir los vehículos con motores tradicionales.
El petróleo contrastó: el WTI avanzó 50 centavos a 48,04 dólares el barril, el Brent se estabilizó en 53,78 dólares. Las refinerías estadounidenses han reabierto en el Golfo de México y se espera una extensión del recorte de producción, auspiciado por Arabia Saudita.
Aspectos destacados en Piazza Affari Saipem (+3,3%) después de que HSBC iniciara la cobertura con una recomendación de Compra y un precio objetivo de 4,4 euros. Según el bróker, la empresa "profundamente reestructurada" generará 1,1 millones de dólares en flujo de caja libre durante el período 2017-2021, lo que representa más del 30 % de su capitalización de mercado actual. Eni +0,3%: el grupo ha confirmado que está siendo investigado como persona jurídica en una investigación realizada por la fiscalía de Milán que hipotetiza el delito de corrupción internacional como parte de los acuerdos firmados en Congo con el Ministerio de Hidrocarburos en los años desde 2013 hasta 2015.
CENTRO DE NEGOCIOS RENTA POR ENCIMA DE 22 MIL
Piazza Affari gana el sprint de listas europeas en el photo finish al final de la sesión más brillante del año, "dopados" por el ligero descenso frente al dólar (1,198, por debajo de 1,20). En Milán, el índice Ftse Mib, gracias a un aumento del 1,64%, superó los 22 puntos, marcando un nuevo máximo desde diciembre de 22.134 en 2015. El índice también fue impulsado por el excelente desempeño de la producción industrial: +4,4% en comparación con julio de 2016, un resultado superior a lo esperado y un buen augurio para el PIB del tercer trimestre.
Sin embargo, la mejor Bolsa fue la de Madrid (+1,91%), a pesar del crecimiento de la producción industrial (+1,9%) inferior a las estimaciones y el reto de Cataluña. Ayer 800 personas (hace menos de dos años) marcharon en Barcelona para apoyar la independencia de España. El Tribunal Constitucional evaluará hoy la legitimidad del referéndum.
Frankfurt (+1,39%) y París (+1,24%) también están en terreno positivo. Fuera de la Eurozona Londres +0,49% en vísperas de la delicada reunión de mañana del Banco de Inglaterra. El Parlamento aprobó anoche el Repeat Bill, la ley que anula la supremacía del derecho comunitario en el Reino Unido.
ASESORES DEL BCE PREPARAN REDUCCIÓN DE QE
El BCE está preparando los mercados para eliminar el QE antes de su reunión del 26 de octubre. Hasta seis asesores del Banco Central Europeo se han pronunciado en este sentido. Son Sabine Lautenschlaeger, Yves Mersch y Benoit Coeurè y los gobernadores de los bancos centrales nacionales de Holanda, Austria y Estonia.
"La economía de la zona del euro va mejor y hay condiciones para que la inflación se recupere y avance de manera constante hacia nuestro objetivo", dijo el alemán Lautenschlaeger en una contribución escrita al foro financiero Eurofi, que tendrá lugar en Tallin del 13 al 15 de septiembre. . “Debemos estar preparados para tomar decisiones difíciles en el momento adecuado”, concluyó Coeurè, señalando que la política monetaria del BCE en cualquier caso seguirá siendo acomodaticia durante un período más largo, minimizando el freno a la inflación por el reciente repunte del euro.
Mersch, el gobernador estonio Ardo Hansson y su colega austriaco Ewald Nowotny destacaron que la reducción del estímulo será gradual. El gobernador central holandés, Klaas Knot, en cambio, enfatizó el riesgo de que el dinero fácil pueda desencadenar burbujas y un comportamiento sin escrúpulos en los mercados financieros.
BOT, LA RENTABILIDAD SE ADELANTA A LA SUBASTA
El mercado de bonos descontó los efectos de las próximas subastas del Tesoro. La sesión de subasta arranca hoy con la oferta de BOT a 12 meses por 6,5 millones (frente a 6,75 de las letras que vencen). En el mercado gris de Mts, la acción cotiza a un rendimiento de -0,317%, por encima del nivel de la subasta de mediados de agosto (-0,337%), que ya había marcado un aumento en comparación con el mínimo histórico de julio (-0,352%). .
El nuevo Btp a siete años noviembre de 2024, cupón 1,45% en subasta mañana, también cotiza en el mercado gris: el rendimiento es de 1,51%, por debajo del 1,57% de la última colocación a siete años a mediados de julio (en oferta c ' era el antiguo título de mayo de 2024). Además de la nueva oferta a siete años, la oferta a medio/largo plazo también incluye la reapertura de BTP a 3 y 20 años (junio de 2020 y septiembre de 2036) por un importe total de hasta 8 millones. Después de un mínimo de 161 puntos básicos al final de la mañana, el diferencial Btp/Bund comenzó a subir nuevamente a 165. La tasa italiana a diez años fluctuó entre 1,94% y 1,99%.
SE REDUCE EL DIFERENCIAL CON MADRID, AUSTRIA LANZA UN BONO A 100 AÑOS
A pesar del frenazo en la segunda parte de la sesión, el diario italiano sigue superando al español, lastrado por las tensiones relacionadas con el referéndum en Cataluña. El diferencial entre los BTP a 2 años y los Bonos cerró 53pb a 100, el más bajo desde mediados de junio. Dejando a un lado las subastas italianas, el Tesoro de Austria ha ordenado a los bancos que gestionen la emisión de un nuevo bono a cinco años y exploren la posibilidad de una colocación a XNUMX años.
La oferta de Austria ya podría sumarse mañana a la subasta indexada alemana en agenda (500 millones en abril de 2046), mientras que el jueves Irlanda estará en el mercado con vencimientos de 2026 y 2037 por un total de mil millones.
FINCANTIERI +4,8%: AIRE DE PAZ ENTRE ROMA Y PARÍS
Todavía no hay acuerdo sobre Fincantieri y Stx Saint Nazaire, pero el viaje a Roma del ministro de Economía francés, Bruno Le Maire, no ha sido estéril. “Reunión constructiva en Roma sobre el expediente Stx. Nuestro objetivo común: un acuerdo entre Francia e Italia para la cumbre del 27 de septiembre”, tuiteó Le Maire al final. Las declaraciones de Padoan y Calenda están en la misma nota. El gobierno francés ha propuesto extender la alianza industrial entre Fincantieri y STX a la construcción naval militar, involucrando también a Naval Group, la empresa pública de construcción naval que ya colabora, en algunas áreas, con el grupo italiano. Habrá que ver si el borrador presentado ayer por Le Maire abordaba el tema principal de la alianza, aún sin resolver, y que casi lleva a la ruptura: el del puente de mando.
En tanto, ayer Fincantieri logró un incremento del 4,82% sobre la ola del contrato, por valor de 310 millones de dólares, firmado con Silversea Cruises para la construcción de un nuevo crucero de ultra lujo.
UNIPOL SUPERSTAR, EXOR VUELA EN LAS ALAS DE PARTNER RE
La industria aseguradora respira aliviada tras la pérdida de fuerza del huracán Irma, que llegó al sur de la Florida.Los daños causados por la devastación han sido hasta ahora menos graves que los estimados la semana pasada, cuando vientos superiores a los 200 kilómetros por hora. La tarde de ayer la zona norte de Florida fue azotada por vientos del orden de los 100 kilómetros por hora.
El índice sectorial europeo cerró al alza un 2,1%. Munich Re avanzó un 4,07%, Swiss re +4,26%. En Italia destaca especialmente Unipol (+6,7%), la mejor blue chip italiana, que recupera el terreno perdido en el último cuarto. Mediobanca cambia de opinión sobre la realización de actividades financieras y de seguros, sube la recomendación a Outperform, desde Neutral. El analista Gianluca Ferrari elevó el precio objetivo a 4,88 euros, desde 4,30 euros. Unipolsai (+3,15%) y Generali (+3,14%) también están bien comprados.
El buen comportamiento del sector reasegurador también beneficia a Exor (+4,1%), que controla el 100% de Partner re. En la cuadra Agnelli Ferrari, Ferrari recupera un 2% hasta los 92,9 euros tras el desliz del viernes. Fiat Chrysler, después de un rally matutino, cedió y cerró con una ligera ganancia del 0,6%. Aumentos generalizados para bancos: Unicredit +2,6%, Intesa +1,4%, Banco Bpm +2,7%, Ubi +3,4%.
EL GOLPE DE PRADA NO DETIENE EL LUJO, EL ANTIMONOPOLIO ESTÁ QUEBRANDO LUXOTTICA- ESSILOR
La fuerte caída de ayer tras los resultados de Prada (-13,5% en la Bolsa de Hong Kong, hoy la acción recupera en torno al 4%) no pesó sobre las acciones del sector del lujo: Ferragamo +1,1%, Yoox +2,4% (hoy en comparación con los analistas) y Tod's +4%. Nuevo récord también para Moncler (+1,2%).
Poco movimiento Luxottica (+0,30%). Las autoridades antimonopolio de la UE se reunirán con Luxottica y Essilor esta semana para expresar su preocupación por la fusión de 46 millones de euros entre las dos empresas, según una fuente familiarizada con la situación. La Comisión Europea quiere que los dos grupos hagan concesiones antes de dar luz verde al matrimonio.
En el punto de mira de Aim, las acciones de Fedon subieron un 13% a 14,15 euros con 11.200 acciones negociadas. La empresa líder en la producción de estuches para gafas y estilo de vida (1.500 empleados) ha anunciado que ha finalizado el procedimiento de venta voluntaria, iniciado en Francia el pasado 22 de agosto, en cuyo marco se presentan solicitudes para la venta de 3.439 acciones equivalentes a 0,18% del capital social. Por lo tanto, las acciones de Fedon quedarán excluidas de la cotización en Euronext Paris y se concentrarán en Piazza Affari.
REGISTROS HISTÓRICOS TAMBIÉN PARA ATLANTIA Y PRYSMIAN
Ejecuta Stm (+1,4%) en vísperas del lanzamiento del iPhone 8. Prysmian +2,8% marcó el nuevo máximo histórico. Bene Buzzi (+1,6%): Barclays ha iniciado la cobertura con una calificación de Outperform y un precio objetivo de 25 euros.
Telecom Italia sube un 0,9%. Ayer Paola Maiorana renunció al cargo de revisor fiscal, por "llegar compromisos profesionales obligatorios". Asumió Gabriella Chersicla, auditora y contadora pública de Milán, auditora suplente en la misma lista en la que estaba nominada Maiorana.
Atlantia +1,1% marcó un nuevo máximo histórico en 27,44 euros después de que los rumores de prensa desestimaran aún más la hipótesis de una contraoferta sobre Abertis.
