LOS DRAGONES DESPIERTAN AL TORO. EL EMPLEO EN ESTADOS UNIDOS HOY. MPS ESTALLA EN LA ESPERANZA DE LA BODA ESPAÑOLA
Ahí está la impronta de Mario Draghi en el despertar de las bolsas, tras una semana de alta tensión. El presidente del BCE jugó de antemano, sin esperar a la reunión del BCE del 22 de enero, aprovechando la oportunidad que le brindaba la petición de aclaración del parlamentario europeo Luke Flanagan. En su respuesta, Draghi escribe que el Consejo de Gobierno seguirá de cerca los "riesgos para la evolución de los precios a medio plazo" y añade que "si resulta necesario gestionar los riesgos de un período demasiado prolongado de baja inflación, el Consejo de Gobierno será unánime en su compromiso de utilizar otras herramientas no convencionales en el ámbito de su mandato”. Es decir, el Quantitative Easing europeo “podría implicar la compra de una variedad de activos, uno de los cuales puede ser la compra de bonos soberanos”.
Eso fue suficiente para despertar los espíritus dormidos de las listas de precios: Tokio +0,5% consolida el fuerte rebote de la víspera. La subida de las demás Bolsas de Valores fue más robusta: Sídney +1,4%, Hong Kong +1,2%. La euforia vuelve a Wall Street: Dow Jones y Nasdaq suben un 1,84%. El índice S&P500 +1,7% en dos días recuperó un 3% borrando el inicio negativo de 2015. Hoy el foco está puesto en los datos de empleo de EE.UU.: se espera un aumento de 240 trabajadores, confirmando la recuperación.
LUGAR DE NEGOCIO DE RÉCORD. LA CAÍDA DEL SPREAD EN 13 PUNTOS
El auge de las Bolsas de Valores europeas, que explotó tras la publicación de la carta, fue aún más fuerte. En Piazza Affari, como siempre la lista más sensible y volátil, el índice FtseMib subió un 3,7%. También fue decisiva la esperanza de que la ampliación de capital del Banco de Santander (7,5 millones) estuviera ligada también a la compra de Mps (+12%), una hipótesis desmentida por la tarde por el grupo ibérico. Las demás listas fueron brillantes: Fráncfort subió un 3,36%, Londres un 2,34%, París un 3,59% y Madrid un 2,26%.
La reacción de los mercados de bonos también fue inmediata. El diferencial entre el BTP y el Bund se redujo en 13 puntos, de 146 a 133 pb. El rendimiento del bono italiano a 1,84 años es del 13%. El martes 5,5 el Tesoro ofrecerá entre 7 y 3,5 millones de Btp a 7 y XNUMX años.
Esta mañana, sin embargo, las Bolsas europeas abrieron en rojo: Piazza Affari -0,94%, Frankfurt, París y Londres -0,3%.
VUELA SIENA. PERO EL SANTANDER NO CONFIRMA LA PISTA ITALIANA
El gran protagonista de la sesión fue Monte Paschi +12,4% inflamado por las noticias que llegan desde España. El Banco de Santander, suspendido en la Bolsa de Madrid, ha anunciado una ampliación de capital de 7,5 millones con exclusión de derechos de opción. La noticia se vinculó de inmediato a una próxima compra por parte del banco sienés con efecto inmediato en los precios y el volumen de negociación (169 millones de acciones negociadas).
En realidad, la nota difundida por el instituto que dirige Ana Botìn no menciona a Italia y menos a Mps. La ampliación de capital, leemos, servirá para financiar el crecimiento orgánico del grupo y reformular la política de dividendos, volviendo a retribuir a los accionistas principalmente en efectivo". el crecimiento económico de los mercados en los que está presente”, en la eurozona se habla de España, Portugal y Alemania pero no de Italia y menos de Mps.
LA CARRERA DE CARIGE CONTINÚA. FINECO: +61% LA COSECHA 2014
El efecto Draghi se dejó sentir en el resto del sector crediticio. Unicredit sube un 4,82%. JP Morgan reiteró la recomendación de Sobreponderar, reduciendo el precio objetivo a 7,70 euros desde los 7,90 euros anteriores. Gran recuperación de Bper +5% y Popolare Milano +4,12%. Entente también corre +5,52%.
Finalmente, un nuevo salto para Banca Carige +8,25%, aún esperando la entrada de Andrea Bonomi. El fondo American Apollo, el Anglo-American Bridge Center Partners y la familia Malacalza también están interesados en la participación del 20% que posee la Fundación. Mediolanum brillante +2,73%. Por la noche, el directorio de Fininvest solicitó al Banco de Italia una prórroga para la constitución del fideicomiso en el que estacionar las acciones de Silvio Berlusconi que se venderán tras la condena del líder de Forza Italia. Fineco Bank +0,53% a 4,54 euros: la financiación neta total en 2014 fue de 4 millones de euros, un aumento del 61%.
SUPERESTRELLA DE CAMPARI GRACIAS A NOMURA
Sesión récord para Campari +4,7% tras el ascenso de Nomura a "comprar" con un precio objetivo elevado a 6,2 desde 5,5 euros. El bróker, positivo sobre las perspectivas del sector (a excepción de Diageo rebajado de Buy a Neutral por la caída de las ventas en China), recomienda comprar la acción italiana porque está rebajada respecto al sector. “Nuestra reunión con la gerencia en diciembre. lee el informe – nos dio confianza en una mejora en el desempeño en 2015”. Campari subió un 4,2% hasta los 5,315 euros en la sesión final. La acción terminó 2014 con una pérdida del 15%. Bueno compró también Autogrill +4,61% de recuperación después de las pérdidas del último período.
ENEL REESTRUCTURA LA DEUDA. SOPLADO DE OXIGENO PARA ENI
Otro destacó la acción Enel +4,53% tras los rumores sobre negociaciones con un sindicato de bancos para extender una línea de crédito de 2020 millones por dos años, hasta 9,4, con el objetivo de estructurar la deuda y abaratar su costo. “Además –comentó Banca Akros– la operación representa un paso más importante en el proceso de reorganización que la compañía está llevando a cabo con éxito, no solo a nivel organizativo”.
Jornada de recuperación para las empresas petroleras. Eni ganó un 3,89%. Saipem +2,10%, Tenaris +2,13%. Los precios del crudo repuntaron tras las pérdidas de la semana (-10%). El Crudo Wti se recuperó a 49,19 (+40 centavos). Mientras tanto, en el mundo del shale oil se registra la primera víctima del desplome de los precios: la tejana Wbh Energy se declaró ayer en quiebra.
FINMECCANICA, LA CARTERA DE PEDIDOS MÁS RICA
Finmeccanica también en el punto de mira +5,09% impulsada por las expectativas de que en breve pueda iniciarse la fase final de las negociaciones para la venta de AnsaldoBreda y Ansaldo Sts, además de las noticias sobre varios contratos firmados a finales de año por algunas filiales, que podría permitir al grupo superar las expectativas de los analistas sobre los pedidos para 2014. Prysmian también se comportó bien +3,03%: Natixis reiteró su recomendación de compra elevando el precio objetivo de 17,5 a 18 euros. En el resto de la lista de precios, cabe destacar la caída de Yoox -2%, víctima de la advertencia de beneficios de la británica Boohoo.com y, fuera de la cesta principal, el desplome de Amplifon -5,35%.
