I listas europeas mantienen la buena entonación de la víspera y cierran la segunda sesión de 2023 al alza, aunque lejos de los máximos alcanzados durante la jornada. los numeros de lainflación alemana en diciembre, mientras que el desempeño volátil de Wall Street frenaba el entusiasmo. Allá Bolsa de Nueva York, que volvió a cotizar en la sesión de hoy tras las vacaciones de Año Nuevo, está en números rojos gracias a unos datos decepcionantes sobre la fabricación en diciembre. También pesa el derrumbe de Tesla (-13%), que no encuentra la paz tras las pérdidas de 2022.
Plaza Affari se apreció un 1,15%, hasta los 24.436 puntos básicos, gracias a las compras de valores en el sector del automóvil (con un aumento del 20,99% en las matriculaciones en Italia en diciembre). Los servicios públicos y los bancos también lo están haciendo bien. Por otro lado, las acciones petroleras pierden participación, ante la caída de precios del crudo.
En el resto de la eurozona son algo más tímidos París + 0,44% Frankfurt + 0,8% Amsterdam + 0,92% Madrid +0,33%. De buenas a primeras se disparan Zurich +2,23% y Londres +1,42%, que ayer permaneció cerrado. En particular, en la City destacan las acciones de las grandes petroleras como BP +1,78% y Shell +1,71%. El Ftse 100, durante la sesión, tocó brevemente el máximo desde junio de 2022.
A nivel macro, la ralentización de la inflación en Alemania en diciembre da esperanza a los europeos, más alto de lo esperado de los analistas: +8,6% respecto al dato anual preliminar, -0,8% respecto a noviembre. Esta es una desaceleración notable del 10% en noviembre y +10,4% en octubre. 2022 termina con una tasa promedio del 7,9%, que es unas cuatro veces el objetivo del BCE.
Petróleo y gas a la baja
Los futuros de materias primas están a la baja aceite, con perspectivas económicas globales que parecen estar deteriorándose según el Fondo Monetario Internacional.
Hoy, los datos sobre la actividad manufacturera china, que disminuyó en diciembre debido al aumento de los precios, fueron decepcionantes. Infecciones por covid-19. Esto detuvo la producción y redujo la demanda después de que Beijing levantó en gran medida las restricciones anti-Covid. El índice PMI calculado por IHS markit para el grupo Caixin, se situó el mes pasado en 49 puntos, frente a los 49,4 puntos de noviembre, quedando así por debajo de la línea de 50 que separa la contracción de la expansión. Desde agosto, este índice ha estado constantemente en números rojos.
En este contexto, el Brent perdió un 1,73%, 84,42 dólares el barril; Wti -1,9%, 78,74 dólares el barril.
La tendencia también fue negativa para los futuros de Natural en Ámsterdam, que han vuelto aproximadamente a los niveles de hace diez meses, a 72,5 euros el megavatio hora.
En el día Snam (+0,89%) comunicó que el existencias de gas natural Los italianos en almacenamiento rondan el 84% frente al 68% de hace un año: una cifra que hay que leer de cara a la nueva temporada de llenado de almacenamiento, la que también deberá garantizar a Italia un invierno 2023-2024 sin preocupaciones por los suministros.
Mercado de divisas: foco en el yen
En el mercado de divisas eleuro de nuevo en dólar y cotiza alrededor de 1,056. Las ganancias de la mañana estuvieron limitadas por el yen, que cotizaba alrededor de 130,8 frente al dólar después de caer por debajo del umbral de 130, el más alto en siete meses. La divisa japonesa abre apetito tras las fuertes pérdidas de 2022, en un contexto de bancos centrales orientados a subir tipos para frenar la inflación y con el BoJ rompiendo la tendencia. En diciembre, sin embargo, el BoJ sorprendió a todos al aflojar un poco su estricto control sobre los rendimientos de los bonos japoneses a 10 años, para corregir algunas distorsiones del mercado. Desde entonces, algunos han estado apostando a que el banco central japonés endurecerá su política monetaria en 2023. Reuters escribe que Pictet tiene un pronóstico dólar/yen para fin de año de 125, lo que implica un aumento del 4% en el valor del yen frente al niveles actuales.
Piazza Affari quita goma con Pirelli
Lluvia de compras hoy para Pirelli & C, que cierra con un incremento del 4,5% en un sector de la automoción que encaja bien a nivel europeo.
se aprecian Ferrari +0,64% y Stellaris +1,3%, este último aunque las ventas de coches nuevos aumentaron sólo un 3,49% en diciembre, por tanto menos que la media del mercado (20,99%).
Entre los mejores blue chips del día se encuentran muchos bancos, con el mercado apostando por una recuperación de las fusiones en el sector. El mejor titulo es Unicredit +3,45%, cuyo presidente, Pier Carlo Padoan, sostiene que la opción estratégica del instituto es volver a centrarse en Italia, sin dejar de operar en un contexto europeo. Bien Banco Bpm +2,04% y Intesa +2,33%. Fuera del Ftse Mib se desinfla parcialmente Mps -1,88%, tras las ganancias de ayer. Según fuentes de prensa, Siena plantea la hipótesis de la venta de una sucursal de la empresa que contenga de 500 a 800 sucursales. Según Intesa, esta elección "podría facilitar la integración en un grupo bancario y la creación de un tercer polo, como indicó recientemente el primer ministro Giorgia Meloni".
Las utilities se aprecian a partir de Enel +2,5%. Bueno, la industria con Interbomba +2,15% y ahorro gestionado con Fineco +2,33% y puesto +1,95%. Todavía atractivo Operadores de +% 1,92.
Entre las acciones más débiles están las compañías petroleras: Tenaris -3,45%, Saipem -0,3%. Eni sin embargo, subió un 0,57%, con la mejora de Bernstein a 'Superar rendimiento' desde 'Desempeño de mercado' y un precio objetivo revisado a 20 desde 18,5 euros.
Algunas tomas de ganancias de lastre Leonardo -0,63%.
Estable la propagación, rechazando el FT
El mercado de bonos del Estado también cerró en positivo, gracias a la mejora de la inflación alemana. El propagación entre el italiano y el alemán a diez años está en 209 puntos básicos (-0,79% y las tasas bajan respectivamente +4,46% (desde el 4,55% de ayer) y +2,37% (desde el 2,45%).
El mapa tricolor no se ve afectado, por ahora, por el hecho de que nueve de cada diez economistas entrevistados por el Financial Times afirmaron que Italia es el país de la Eurozona que se verá más expuesto a una Crisis de deuda cuando el Banco Central Europeo suba las tasas de interés y compre menos bonos en los próximos meses.
