Los mercados, pesadilla de los soberanos, ya han emitido su sentencia: la salida de Italia del euro, más que posible, es probable. Esto explica la escalada tanto de los valores de renta variable como de la renta fija mientras se consume la historia del gobierno de Cottarelli, incluso antes de su presentación en el Parlamento. Se deslizan en el vacío las palabras de Ignacio Visco en la reunión del Banco de Italia: "El destino de Italia es el de Europa", cuyo desarrollo "determina el nuestro y al mismo tiempo depende de él".
La Bolsa de Milán señala a las 13:49 una caída del 3% en torno a los 21.260 puntos. La caída en Madrid también fue fuerte - 2,4% tres días después de la posible falta de confianza en el gobierno. Abajo, pero por poco más de un punto porcentual, las demás listas del Viejo Continente. La crisis también ha afectado a la moneda común: el euro cayó a 1,153, su nivel más bajo desde finales de 2017.
Ha vuelto, como era de esperar, el rendimiento de los bots a seis meses en la subasta de esta mañana está por encima de cero. Por primera vez en tres años, el Tesoro emitió 5,5 millones de BoT a 6 meses con un rendimiento del 1,213 %, un aumento de 163 puntos básicos en comparación con la subasta del mes anterior. La última vez que el BoT semestral registró una rentabilidad positiva en subasta se remonta a septiembre de 2015. También fue débil la demanda, que se situó en un total de 6,54 millones de euros para una relación oferta-demanda de 1,19, nunca tan baja desde abril de 2010.
rendimiento de Btp subió a 3,10% durante el período de diez años, desde 2,67% ayer. Diferencial con el Bund en torno a los 300 puntos básicos (+70). También bajaron los bonos a más corto plazo, como el BTP a dos años, cuya rentabilidad, habiendo llegado al 1,75%, se sitúa ahora en el 1,60% (+70 puntos básicos respecto a ayer).
El diferencial Italia/España alcanza los 150 puntos básicos, nivel alcanzado solo en 2012.
Finalmente, el credit default swap sobre la deuda italiana a los cinco años, saltó a 221 puntos básicos desde 174, alcanzando el nivel más alto desde octubre de 2013.
El petróleo Brent intenta repuntar subiendo un 0,3% hasta los 75,5 dólares. Eni-0,59%. Sal de Saipem +0,54%.
La otra ficha azul de las 40 acciones que componen el índice FtseMib es Stm +0,4%.
Nuevo descenso al abismo para las finanzas: el índice bancario pierde más del 5%.
Unicredit pierde -5%. Intesa Sanpaolo 6%. Entre los ex populares Bper Banca -6%, Ubi Banca -7%. En gestión de activos, Anima -6%, Poste Italiane -5%.
El seguro también es malo: Generales -3,5%. Unipol Sai -2%. Unipol compró el 0,47%, ahora es el 76,29%.
Según el análisis realizado por Mediobanca Valores, un aumento del diferencial de 100 puntos básicos en dos semanas se traduce en un aumento de 100 puntos básicos en el costo del capital para las empresas expuestas a la economía nacional. Para los analistas esto se traduce en un recorte de calificación promedio del 8%.
Crédito Suizoy notas en cambio cotizadas en la bolsa de Milán que registraron un crecimiento trimestral, aunque con un euro más fuerte que el actual, y que el Ftse Mib tiene valoraciones muy rebajadas con una rentabilidad por dividendo superior al 3,7% "totalmente sostenible".
Mientras tanto, sin embargo, los industriales y los servicios públicos continúan en números rojos. Leonardo pierde el 4%. Fiat-Chrysler -2%. Telecomunicaciones Italia -2,7%.
Enel-1,3%. La brasileña Eletropaulo dice que la subasta del 4 de junio fue suspendida por la corte de apelaciones, según un expediente de la bolsa de valores brasileña, golpeada este día por una ola de ventas coincidiendo con el tira y afloja de los subsidios a la gasolina para los transportistas.
Entre las utilidades. Snam [SRG.MI] -2%. Italgas [IG.MI] -1,3%. Terna [TRN.MI] -1%. Goldman Sachs recorta el precio objetivo de todos.
