LA PRESA DEL BTP Y LA BOLSA CRUJEN. SUBASTAS DE TESORERÍA MAÑANA
LIDERAZGO DE LA FED: VIENE UNA INYECCIÓN DE LIQUIDEZ
Los mercados financieros han tenido un Reacción "predecible" al anuncio de la inminente dimisión del primer ministro, pero “no hay que dramatizar”, explica el propio Mario Monti, porque “el Gobierno está en funciones” y “los mercados ciertamente no deben temer una falta de decisiones” en Italia. Un concepto que la prensa internacional ha vinculado a un inminente descenso al campo de Monti como líder, como anticipó el online "Financial Times" que ya confirmó por la tarde la candidatura del primer ministro.
De momento, los mercados financieros han hecho caso al primer ministro saliente y al optimismo de François Hollande, quien también está convencido de que, "dentro de uno o dos meses", Monti se perfilará como un líder capaz de jugar, fortalecido por su consenso electoral, una papel a protagonista absoluto. Y así, por la tarde, el derrumbe de Piazza Affari y la propagación volvieron a niveles más "normales" en comparación con el desastre de la mañana. Pero la pregunta de todos es: ¿se detuvo el derrumbe o está destinado a tomar velocidad?
"Eso espero la ampliación continúa hasta los primeros días del nuevo año – responde a Reuters desde Londres Alessandro Giansanti, estratega de Ing. La evolución de hoy es el resultado de la mezcla explosiva entre el anuncio de la dimisión de Monti y el retroceso tras el potente repunte de las últimas semanas: el diferencial se había estrechado demasiado en comparación con los riesgos aún existentes en la eurozona”. Es decir, los Bigs no han (todavía) vendido. Pero el precio que pedirán para satisfacer las peticiones del Tesoro (unos 100 millones de aquí a finales de febrero) será seguramente superior.
El diferencial frente a España, otro paciente de la periferia, se mantiene estable en los 80 puntos básicos, en la franja compartida desde mayo pasado (entre 50 y 100 puntos básicos).
Mañana tendrá lugar la primera prueba del mercado con la subasta de bots anuales por valor de 6,5 millones de euros. El jueves será el turno de los BTP a tres años (2,25 millones) y la apertura de la emisión en 2026 (725 millones).
El índice Ftse Mib perdió un 2,2%, había llegado a rendir casi un 4%.
El diferencial con el Bund al vencimiento a 10 años se amplió en 30 puntos básicos hasta los 352 puntos básicos (324 el viernes pasado): durante la sesión había subido a 361 puntos básicos. El rendimiento a 4,82 años de hoy es del 4,54% desde el XNUMX% del viernes.
Londres, París y Frankfurt cierran justo por encima de la paridad. Madrid perdió un 0,7%. Los tres principales índices de Wall Street subieron después de un comienzo inestable: Dow Jones +0,11 %, S&P500 +0,03 %, Nasdaq +0,3 %. Las noticias sobre la recuperación económica china compensaron con creces el efecto de la dimisión de Monti.
ASIA
Japón va a la zaga -0,23%, ahora en vísperas de la votación del domingo. El resto de Asia avanza con cautela: Hong Kong +0,12%. Se obtuvieron beneficios en Shanghái -0,2%, tras el mini rally de la semana pasada (+2,7%).
Los futuros del índice S&P señalan un comienzo bajista para la sesión de Wall Street.
Los focos están puestos en América, donde hoy comienza la última dirección de la Fed de 2012: Italia está realmente lejos.
AMERICA
Más que la hipótesis de un regreso de Silvio Berlusconi, por ahora pesa en EEUU la incertidumbre de un acuerdo fallido sobre el presupuesto. Ahora se está acabando el tiempo para llegar a un resultado positivo de las negociaciones en curso entre republicanos y demócratas que sortean el "precipicio fiscal".
Mientras tanto, se pone en marcha el comité FOMC, el órgano deliberativo de la Fed. Se espera que la reunión, que se clausurará mañana por la tarde, decida sobre la extensión de la operación Quantitative Easing.
El gigante asegurador Aig cae un -1,3% tras anunciar que tendrá que pagar 1,3 millones de dólares para compensar los daños causados por el huracán Sandy. Esta es la compensación más alta jamás pagada por una sola empresa en los EE. UU.
Además, AIG llegó a un acuerdo para vender su participación del 80,1% en la empresa de leasing de aeronaves Ilfc a un grupo de inversores chinos (News China Trust, China Aviation Industrial Fund y P3 Investments) por 4,23 millones de dólares con una opción adicional de venta del 9,9%. .
EUROPA
El bono del gobierno griego se desempeñó bien con el diferencial de 1.198 años cayendo a 56 puntos básicos (-1.200 puntos básicos), no había caído por debajo de 2011 desde principios de agosto de XNUMX. El gobierno de Atenas anunció esta mañana que la recompra levantó bonos por un total de 26,5 millones de euros, pagándolos el 33,4% del valor nominal. El objetivo es llegar a los 30 millones para cancelar unos 20 millones de deuda nominal.
El euro se ha estado recuperando desde las primeras etapas de esta mañana: el tipo de cambio con el dólar está en 1,293 desde 1,292 el viernes por la noche. Había bajado a 1,288 esta mañana.
ITALIA
A una hora del final de la sesión, Stm fue el único blue chip positivo. Al final del día, el balance vio siete blue chips saliendo de los cuarenta que componen el índice FtseMib.
Entre ellos destaca Mediaset +2%, también gracias a la "compra" de Deutsche Bank .
Por otro lado, los bancos italianos son muy pesados, todos al final del ranking europeo del sector: Unicredit -5%, Intesa -5,1%, Monte Paschi -5,8%, Ubi -4,4%, Banco Popolare -5,7% .
Compañías de seguros y sociedades de gestión de activos no son mucho mejores: Generali -3%, Mediolanum -6%.
Las acciones industriales y de servicios públicos también cayeron con fuerza: Atlantia -3,1%, A2A -3,7%, Enel -2%, Telecom Italia -3,3%, Fiat -3,4%, Finmeccanica -2,1%.
La excepción es StM que subió un 4,3% tras presentar el nuevo plan de negocios que tiene como punto fuerte la salida en 2013 de la empresa conjunta St Ericsson, que produce chips para teléfonos móviles, que registra pérdidas crónicas dadas las dificultades del cliente Nokia.
Autogrill también sube +1,5% que ganó un concurso para la renovación de unas licencias para la gestión de duty free en algunos aeropuertos españoles y Datalogic +1,7%, favorecida por una operación en el sector desplegada por Honeywell.
