Banca Generali schloss die ersten neun Monate 2024 mit a ab Konzerngewinn von 338,6 Millionen Euro, was einem Wachstum von 33 % gegenüber dem Vorjahreszeitraum entspricht übertreffen die Prognosen der Analysten, der einen Gewinn von 335 Millionen schätzte. Dieses Ergebnis wurde dank eines günstigen Umfelds an den Aktien- und Anleihemärkten erzielt, in dem die Bank ihr flexibles und diversifiziertes Wealth-Management-Modell voll ausschöpfen konnte.
Der wiederkehrende Gewinn stieg im Vergleich zum bereits hervorragenden Vorjahresniveau um 2,7 % auf 256,7 Mio., während der variable Anteil 81,9 Mio. betrug.
Soweit nur die drittes Quartal 2024Der Gewinn stieg um 23,7 % auf 99,1 Millionen und übertraf damit die Schätzungen von 95,5 Millionen. Die Vermittlungsmarge stieg um 16,4 % und erreichte 229,1 Millionen, dank des Anstiegs der wiederkehrenden Nettoprovisionen (+4,6 %) und der Stabilität der Finanzmarge (+1,9 %). Die variablen Provisionen erreichten 28,2 Millionen, verglichen mit 2,7 Millionen im gleichen Zeitraum des Jahres 2023, unterstützt durch die gute Entwicklung der Finanzmärkte.
Banca Generali: Finanzierung und verwaltetes Vermögen steigen
Le Massen verwaltet Die von der Banca Generali im Namen der Kunden verwalteten und von der Banca Generali verwalteten Beträge haben die Schwelle von 100 Milliarden Euro überschritten und 101 Milliarden erreicht, was einer Steigerung von 14 % im Vergleich zum Vorjahr entspricht. In den neun Monaten, d Sammelströme verzeichnete einen Zuwachs von 9 % auf insgesamt 4,7 Milliarden Euro. Die Erholung der Nachfrage nach verwalteten Lösungen trug wesentlich zu diesen Ergebnissen bei und unterstreicht den Mehrwert der Bank bei der Erfüllung der Investitionsbedürfnisse der Kunden.
Die Vermittlungsmarge verzeichnete einen Anstieg um 22,8 % auf 723,4 Millionen Euro, was sowohl dem Beitrag der Finanzmarge, die um 2,9 % auf 247,9 Millionen wuchs, als auch der wiederkehrenden Nettoprovisionen, die um 4,6 % auf 353,3 Millionen stiegen, zu verdanken ist. Der Nettozinsertrag stieg um 4,1 % auf 237,3 Mio., unterstützt durch ein Hochzinsumfeld.
Banca Generali: Kapitalsolidität
Per 30. September 2024 bestätigte die Banca Generali dies eigene finanzielle Solidität mit einer CET1-Quote von 22,6 % und einer Gesamtkapitalquote von 25,2 % unter Berücksichtigung der 1 Mio. € AT50-Anleihe, die bis zum Jahresende zurückgezahlt wird. Die Bank bekräftigte ihre Fähigkeit, die im Dreijahresplan 2022–2024 festgelegten Finanzziele zu erreichen oder zu übertreffen, die eine kumulierte Nettofinanzierung von 18 bis 22 Milliarden Euro und ein durchschnittliches jährliches Wachstum der wiederkehrenden Gewinne von 10 bis 15 Prozent vorsieht. %.
Das Inkasso in Lebensversicherungen erholt sich
Im Jahr 2024 baute die Banca Generali ihr Netzwerk an Finanzberatern weiter aus und fügte über 140 neue Banker hinzu, so dass die Gesamtzahl Ende Oktober auf über 2.350 stieg. Diese Entwicklung des Netzwerks wurde begleitet von a Wiederaufnahme des Inkassos in Lebensversicherungen, wobei allein im Oktober über 300 Millionen gesammelt wurden, ein Betrag, der dank der Ende September eingeführten neuen Plattform den in den vorangegangenen neun Monaten erzielten Gesamtbetrag übertrifft.
Operation Intermonte: ein strategischer Schritt
Der CEO der Banca Generali, Gian Maria Mossa, gab bekannt, dass die Bank auf die Genehmigung der Behörden wartetFreiwilliges Übernahmeangebot für Intermonte, voraussichtlich Ende Januar 2025. „Intermonte, erklärt Mossa, „ist ein Spielwechsler und wird Wachstum bringen Maklertätigkeiten e Market Makingvon angebotene Produkte insbesondere auf Derivate und "Investment Banking„. Die Operation, betont Mossa „es wird keinen Einfluss auf die Dividendenpolitik haben".
Die Bank will davon profitieren Synergien aus der Übernahme, um die Handelsaktivitäten zu steigern und das Angebot durch Beratung zu Derivaten und strukturierten Produkten zu bereichern, auch über die digitale Plattform Websim von Intermonte.
Banca Generali ist daher „zuversichtlich, a anbieten zu können Kapitalrendite höher als die Kapitalkosten der Banca Generali, und bestätigt damit die Fähigkeit, zusätzlichen Wert für seine Aktionäre zu schaffen, und geht davon aus, dass die Dividendenpolitik unverändert bleibt, da die hohen Kapitalquoten die von Intermonte verursachten Kapitalanforderungen problemlos absorbieren werden.“
Auf eine Frage eines Analysten antwortete der CEO der Banca GeneraliÜbernahmeangebot der Banco Bpm für Anima eine „gute Gelegenheit“, eine finanziell sinnvolle und qualitativ hochwertige Operation. Zu anderen möglichen Deals in der Branche erklärte Mossa, dass dieses Geschäft „volumenbasiert“ sei und weiter an Dynamik gewinnen werde. „Wir begrüßen weitere Einsätze“, schloss Mossa.
Prognose bestätigt, Gewinn jedoch leicht rückläufig
Blick auf das vierte Quartal, Banca Generali erwartet, das Jahr mit einem Nettogewinn abzuschließen zwischen 75 und 77 Millionen Euro, etwas niedriger Im Vergleich zum dritten Quartal wird jedoch eine finanzielle Marge zwischen 323 und 325 Millionen für das gesamte Jahr 2024 beibehalten. Für 2025 bestätigte Mossa, dass bei der Vorstellung des neuen Industrieplans weitere Einzelheiten zu den Zielen bekannt gegeben werden.
Aktienrallye der Banca Generali
Angesichts der Ergebnisse war die Resonanz an der Börse ausgesprochen positiv: Die Titel der Banca Generali markiert einen Anstieg von mehr als 4 %, die Aktie notiert bei über 42 Euro.
